Ежедневные аналитические обзоры от Mayzus Investment Company

4 марта 2014: Напряжение вокруг конфликта между Россией и Украиной давит на рынки.

Вчерашняя торговая сессия находилась под давлением конфликта между Россией и Украиной. Основные российские индексы потеряли более 10% -12%, и акции крупнейших компаний, которые считаются как часть индексов, потеряли от 5% до 20%. Сегодня утром на открытии торговой сессии ситуация, казалось, стабилизировалась немного , однако перспективы на российском рынке в ближайшие сроки видятся не такими яркими. MICEX вырос на 2,11% и RTS растет на 2,54%, акции компаний находятся, в большинстве своем, в зеленой зоне, но добавили довольно незначительно по сравнению со вчерашним падением.

Торговая сессия в США также находилась под влиянием негативных настроений вокруг конфликта в Украине, и индексы завершили торговый день в красной зоне. Даже опубликованные хорошие макроэкономические статистические данные не смогли оказать достаточную поддержку рынкам. Темпы роста личных доходов в январе составили 0,3%, в ​​то время как личные расходы 0,4%, по ​​средним прогнозам эти показатели составляли 0,2% и 0,1%. Расходы на строительство за январь выросли на 0,1% , хотя ожидалось снижение на 0,5%, а декабрьские темпы роста были пересмотрены в сторону значительного увеличения от 0,1% до 1,5%. Наконец индекс экономических условий ISM в непроизводственной сфере в феврале составил 53,2, при средних ожиданиях на уровне 52.

В результате Dow Jones Industrial Average снизился на 0,94% до уровня 16168,03 пункта, S&P 500 снизился на 0,74% до уровня 1845,73 пункта, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq Composite упал на 0,72% и достиг уровня 4277,30 пунктов.

Такая же картина наблюдалась в ходе европейской сессии. Улучшение статистики промышленности в Швейцарии, Еврозоне и Германии были все еще не в состоянии оказать значительную поддержку биржам . Британский индекс FTSE 100 снизился на 1,49% до уровня 6708,35 пунктов, швейцарский SMI потерял 2,29% и достиг уровня 8281,01 пункта, а немецкий DAX снизился на 3,44% до уровня 9358,89 пунктов.

Сырьевые товары упали сегодня, Brent и WTI теряют 1,44% и 1,22 % соответственно, торгуются на уровнях 109,17$ и 102,95$ за баррель. Золото теряет 0,87% , упав до цены 1338,48 долларов за тройскую унцию, а серебро снижается на 1,21% до уровня 21,22$.

 

05 марта 2014: Напряжение на рынках ослабло

Ситуация на фондовых рынках стабилизируется, и американский фондовый рынок даже закончил вчерашнюю торговую сессию с существенным плюсом. Владимир Путин заявил, что он остановит военные учения, которые проходили в близи границы с Украиной, и будет использовать военную силу только в крайнем случае.

В результате, индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 1,41% и поднялся до уровня 16395,88 пункта. Индекс S&P 500 вырос на 1,53% до уровня 1873,91 пунктов (достигнув нового максимального уровня), а индекс высокотехнологичный компаний Nasdaq добавил 1,75% в цене, и вырос до уровня в 4351,97 пункта.

Торги в Европе также закончились в плюсе. Индекс Великобритании FTSE 100 увеличился на 1,7%, французский CAC 40 прибавил 2,5%, а немецкий DAX вырос также на 2,5%. Региональный индикатор STXE 600, в свою очередь, увеличился на 2,1% и закрылся на уровне 337,15 пункта.

Сегодня будут опубликованы макроэкономические статистические данные по индексам деловой активности в секторе услуг Германии, а также по Еврозоне и Великобритании. Мы также увидим данные по валовому внутреннему продукту и данные по розничным продажам в Еврозоне. Доклад по индексу экономических условий ISM в секторе услуг США будет представлен вечером.

Мы также хотим напомнить вам, что завтра, в четверг 6 марта, планируется заседание ЕЦБ, и евро находится под некоторым давлением ввиду этого события, так как до сих пор не ясно, чего ожидать от ЕЦБ. Восстановление экономики региона трактуется участниками неоднозначно, угроза дефляции в еврозоне еще актуальна в виду смягчения денежно-кредитной политики. По последним данным, в феврале потребительская инфляция составила 0,8%, что значительно ниже 2% целевого уровня Европейского центрального банка, и вчерашние статистические данные по индексу цен производителей показали снижение в январе на 1,4%, вопреки консенсус-прогнозу в -1.3%.

Цены на нефть и драгоценные металлы корректируются после повышения на протяжении последних нескольких дней. Brent теряет 0,33%, торгуется на уровне 108,50 долларов за баррель. WTI снижается всего на 0,09% на уровне $102,58. Золото теряет 0,22%, а серебро добавляет 0,22%,и торгуются $1335,00 и $21,27 за тройскую унцию, соответственно.

 

06 марта 2014: В центре внимания трейдеров находится заседание Европейского центрального банка

Сегодня внимание инвесторов будет приковано к Европе, где состоятся встречи двух центральных банков - Банка Англии и Европейского центрального банка. Если первый не станет корректировать свою денежно-кредитную политику и воздержится от комментариев, то и от второго многие ожидают подобных шагов.

А пока обратимся к макроэкономическим данным, опубликованным днем ранее. Индекс деловой активности Еврозоны в секторе услуг вырос с 51,7 пункта в феврале до 52,6 пункта. Розничные продажи выросли в январе на 1,6% после падения на 1,3% в декабре. Кроме того, согласно пересмотренным данным, валовой внутренний продукт Еврозоны вырос в четвертом квартале на 0,3% в квартальном выражении и на 0,5% в годовом выражении, что совпало с предварительными данными и ожиданиями большинства аналитиков.

По итогам торговой сессии, британский индекс FTSE 100 снизился на 0,71%, французский CAC 40 потерял 0,11%, немецкий DAX в минусе на 0,49%. Региональный индикатор STXE 600, в свою очередь, снизился менее чем на 0,1%, закрывшись на отметке 337,06 пункта. Следует отметить, что рынки Бельгии, Италии, Испании, Швейцарии и Скандинавии закрылись в зеленой зоне.

Что касается статистики из США, индекс состояния экономики ISM в непроизводственной сфере в феврале составил 51,6 пунктов, в то время как аналитики прогнозировали 53,5 пункта. Данные по рынку труда также разочаровали инвесторов, изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе по данным ADP составило 139 000, что ниже прогнозов аналитиков, составлявших 160 000. Кроме того, предыдущее значение индикатора было пересмотрено с 175 000 до 127 000 человек.

По итогам торговой сессии, индикатор голубых фишек, Dow Jones Industrial Average, упал на 0,22% до уровня 16360,18 пункта, индекс широкого рынка, Standard & Poor's 500, снизился всего на 0,01%, достигнув значения 1873,81 пункта, индекс высокотехнологичных отраслей, Nasdaq Composite, прибавил 0,14% и достиг отметки 4357,97 пункта.

Председатель ФРС, Джанет Йеллен, заявила вчера, что может пройти некоторое время, прежде чем регулятор сможет увидеть положительные статистические данные, подтверждающие позитивное развитие экономики. В своей речи, Йеллен отметила, что ФРС необходимо выполнить огромное количество тяжелой работы, чтобы достичь целевых показателей по инфляции и безработице, а также восстановить ущерб от финансового кризиса. Дальнейшие решения относительно программы QE3 будут приняты в течение следующего заседания ФРС, которое пройдет с 18 по 19 марта.

 

07 марта 2014: ЕЦБ дает стимулы евро карабкаться вверх.

Вчерашняя торговая сессия состоялась под эгидой ожидаемого заседания Европейского центрального банка(ЕЦБ). Как и ожидалось, ЕЦБ сохранил ключевую процентную ставку на прежнем уровне 0,25% и улучшил прогноз по экономическому росту. Согласно новым оценкам Европейского центрального банка, валовой внутренний продукт еврозоны вырастет на 1,2 % в этом году, в то время как раннее прогнозировался рост лишь на 1,1 %.

Это решение не стало неожиданностью и не произвело особого влияния на рынки, но ожидаемой пресс-конференции Марио Драги не удалось порадовать инвесторов. Он заявил, что Европейский центральный банк намерен сохранить ключевые процентные ставки на текущем уровне или снизит их в дальнейшей перспективе, в то время как участники рынков ожидали услышать намеки на возможное снижение ставок в ближайшем будущем.

В результате, индексы завершили торговую сессию с незначительным ростом, британский FTSE 100 окреп на 0,19% , французский CAC 40 вырос на 0,59% , а немецкий DAX вышел в плюс на 0,01%. Региональный индикатор STXE 600 в свою очередь вырос на 0,1 %, закрывшись на уровне 337,28 пунктов.

Кроме того, евро укрепил свои позиции по отношению к доллару и другим валютам. Пара EUR/USD, с момента открытия на уровне 1,3732, поднялась до максимального уровня 1,3872, а сегодня утром торгуется на уровне 1,3868.

Что касается ситуации на американском рынке, то число первичных заявок на пособие по безработице в США сократилось на прошлой неделе с пересмотренного значения 349 000 до 323 000, что оказалось ниже ожидавшихся 338 000.

По итогам сессии индикатор голубых фишек, Dow Jones Industrial Average, поднялся на 0,38% до уровня 16421,89 пунктов, индекс широкого рынка Standard&Poor 's 500 увеличился на 0,17% до уровня 1877,03 пункта, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq Composite ушел в минус на 0,13% и достиг отметки 4352,13 пунктов.

Вечером внимание инвесторов будет сосредоточено на данных по рынку труда США. Скорее всего эти данные не принесут каких-либо существенных изменений. Заседание EЦБ уже закончилось, поэтому статистика из США будет в центре внимания инвесторов. Вчера некоторые представители ФРС заявили, что только резкое ухудшение экономических показателей приведет к смене курса по сокращению программы стимулирующих мер. Глава ФРС Филадельфии, Плоссер, также предположил, что это может занять еще как минимум два месяца прежде чем ФРС увидит признаки замедления экономики, поддавшихся влиянию необычно холодных зимних условий.

 

10 марта 2014: Позитивные статистические данные с биржи труда поддержали рынки

Последний день первой торговой недели месяца, как всегда, отметился публикацией одного из важнейших макроэкономических статистических отчетов США - данными по рынку труда от Минтруда США, а также изменением занятости в несельскохозяйственном секторе.

Американская экономика создала в феврале 175 тысяч рабочих мест, что оказалось значительно лучше прогноза экспертов в 151тыс. По мнению экспертов, трудовая занятость в феврале, возможно, продолжила бы более активно развиваться, если бы не экстремальные погодные условия во многих штатах страны, которые создают людям неудобства, вынуждая их тратить в два раза больше времени для того, чтобы добраться до работы. Таким образом, есть надежда, что снижение показателя носило сезонный характер, и ситуация в секторе будет продолжит стабилизироваться. В то же время, уровень безработицы в январе вырос до 6,7% с 6,6%.

В результате, Промышленный индекс Доу-Джонса вырос на 0,19% до уровня 16452,72 пункта, а рост за неделю составил 0,8%. Индекс Standard & Poor 500 вырос всего на 0,05%, закрывшись на уровне 1878,04 с общим недельным приростом в 1,0%. Индекс Nasdaq снизился на 0,37% до значения 4336,22 пункта, прибавив 0,7% в течение недели.

Товарный рынок начал торговую неделю в красной зоне. Золото упало в цене в пятницу. Позитивные данные по занятости населения, скорее всего, дадут основания ФРС продолжить сокращение программы QE-3 в том же объеме. Золото по итогам недели выросло на 1,3%, сегодня утром цена на драгоценный металл падает на 0,50%, торговля проходит на уровне 1331,58 долларов за тройскую унцию. Серебро теряет еще больше - 1,14%, торгуясь рядом с уровнем 20,69 $ за тройскую унцию.

Brent и WTI теряют 0,96% и 1,28% соответственно, торгуются 107,42 $ и 100,69 $ за баррель, соответсвенно.

 

11 марта 2014: Неопределенность в отношении Украины оказывает давление на рынки

Вчерашний торговый день, начавший новую неделю, прошел для рынков негативно - основные фондовые индексы мира завершили день в красной зоне. Основным отрицательным фактором остается нестабильная ситуация на Украине, усиливающая неопределенность на рынках. Кроме того, макроэкономические статистические данные из Японии и Китая также разочаровали инвесторов.

Объем экспорта Китая упал в феврале на 18,1%, в то время, как аналитики прогнозировали рост на 6,8%, после увеличения на 10,6% в январе. Дефицит торгового баланса, в свою очередь, составил 22,98 млрд. $, по сравнению с профицитом в 1,86 млрд. $, зафиксированным в январе. Данные из Японии также оказались негативными. Валовый внутренний продукт страны в четвертом квартале вырос по окончательным данным на 0,2%, тогда как аналитики прогнозировали, что показатель увеличится на 0,3%.

В результате, европейские фондовые индексы завершили торговую сессию в красной зоне. Индекс Великобритании, FTSE 100, снизился на 0,4%, французский CAC 40 прибавил 0,1%, немецкий DAX потерял 0,9%. Региональный индикатор STXE 600, в свою очередь, снизился на 0,5% и завершил торги на уровне 331,4 пунктов.

Американские индексы также снизились по итогам торговой сессии. Индикатор голубых фишек индекс Dow Jones Industrial Average потерял 0,21% и закрылся на уровне 16418,68 пункта. Индекс широкого рынка S&P 500 упал на 0,05% до значения 1877,17 пункта, индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq потерял 0,04%, достигнув отметки 4334,45 пунктов.

Ситуация кажется немного более позитивней на сырьевом рынке, где нефть Brent и WTI выросла в цене немного более, чем на 0,25%, составив $107,80 и $100,85 за баррель, соответственно. Золото выросло на 0,42%, и торгуется около значения $1347,09 за тройскую унцию. Серебро выросло на 0,55%, достигнув $21,02 за тройскую унцию.

 

12 марта 2014: Негативная статистика и нервозность касательно Украины по-прежнему давят на рынки

Рынки, кажется, застыли в ожидании и в страхе и не в состоянии найти возможность поиска почвы для движения в ту или иную сторону. Украинский фактор все еще привносит давление на мировые площадки. Состоявшаяся вчера речь Виктора Януковича не стала сенсацией, однако, в то же время не уменьшила неопределенность на рынках. Международные споры о легитимности происходящих событий остаются в центре внимания. В то же время вопрос отделения Крыма продолжает развиваться. Вчера Верховный Совет автономии принял декларацию о независимости республики.

Опубликованная макроэкономическая статистика в еврозоне также разочаровала инвесторов. Рост промышленного производства Великобритании в январе составил 0,1% за месяц и 2,9% за год, тогда как аналитики предсказывали 0,2% и 3,0% соответственно. В то же время избыток торгового баланса Германии сократился в январе с 18,3 млрд евро месяцем ранее до 17,2 млрд евро, что оказалось хуже ожиданий рынка в 17,7 млрд евро.

В результате торговая сессия в Европе закончилась с потерей Британским FTSE 100 0,06%, французским CAC 40 0,48%, и ростом немецкого DAX на 0,46 %. Региональный индикатор STXE 600 вырос, в свою очередь, менее чем на 0,1%, закрывшись на отметке 337,28 пунктов.

Внимание инвесторов было также обращено на статистику из Китая, где экспорт в стране снизился в феврале на 18%, что подогрело опасения по поводу темпов его экономического роста. Эта новость спровоцировала падение американских индексов, индекс Dow Jones Industrial Average упал на 0,41%, закрывшись на уровне 16351,25 пунктов. Индекс рынка S&P 500 ушел в минус на 0,51% до уровня 1867,63, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq снизился на 0,63% до уровня в 4307,19 пунктов.

Reuters сообщает, что китайский ЦБ может впервые с 2012 года сократить нормы резервирования для банков если темпы экономического роста упадут больше чем 7,5%. В следующем большом блоке статистики из Китая, ожидаемом завтра – будут данные по розничным продажам и промышленному производству за февраль.

 

17 марта 2014: Большинство населения Крыма проголосовало за присоединение к России.

Вопрос Крыма по-прежнему остается на повестке дня. По предварительным результатам референдума, который прошел в Крыму, почти 96 % избирателей, принявших участие в плебисците о статусе Крыма, проголосовали за вход автономии в состав России. Тем не менее, официальные власти Украины, а также руководители многих иностранных государств, (ОБСЕ и других международных организаций) считают, что референдум прошел не по Конституции страны. Россия однако считает референдум легитимным.

Накануне данного референдума ключевые фондовые индексы Европы завершили торговую сессию в красной зоне. По итогам торговой сессии в пятницу, ключевой индекс Великобритании, FTSE 100, снизился на 0,4%. Французский CAC 40 потерял 0,8%, а немецкий DAX поднялся на 0,43%. Региональный индикатор STXE 600, в свою очередь, снизился на 0,7% и закрылся на уровне 322,23 пункта. Сегодня утром DAX и CAC 40 выросли на 0,64%, FTSE 100 добавляет 0,41%.

Сложившаяся ситуация также оказывает влияние на сырьевой рынок, где драгоценные металлы растут в цене. Золото выросло на 0,06%, платина выросла на 0,44%, торгуются на уровнях 1379,80$ и 1476,10$ за тройскую унцию соответственно. Серебро упало всего на 0,02% до уровня 21,41$ за тройскую унцию.

Цены на нефть в то же время падают. Brent снизился на 0,50% до 107,67 долларов за баррель, и WTI теряет 0,21% до уровня 98,35 долларов за баррель.

Из макроэкономической статистики сегодня внимание должно быть уделено данным по индексу потребительских цен в еврозоне за февраль. Рост показателя может слегка успокоить рынки, после заявлений главы европейских центральных банков, сделанных на прошлой неделе.

 

18 марта 2014: Первые санкции в отношении России имеют политический характер

Президент России, Владимир Путин, подписал распоряжение о принятии Крыма в состав России. Эта новость на самом деле не была воспринята позитивно на мировых площадках, но в итоге не оказала негативные последствия на рынки, так как санкции, принятые различными странами были довольно мягкими. В ходе встречи, которая состоялась вчера, министры иностранных дел Европейского союза представили визовые и финансовые ограничения для 13 российских и 8 крымских чиновников.

В свою очередь, ситуация на американских платформах была также поддержана публикацией сильной статистики по промышленному производству в стране, которая, в феврале выросла на 0,6%, показывая максимальный рост за шесть месяцев. Восстановление экономической активности в США после холодной зимы приносит оптимизм и вдохновляет инвесторов. Индекс Доу-Джонса вырос на 1,13% до уровня 16247,22 пункта, NASDAQ добавил 0,81% и достиг уровня 4279,95 пункта, а S&P 500 оказался в плюсе на 0,96% завершения торгов день на уровне 1858,83 пунктов.

Фондовые биржи из Азиатско-Тихоокеанского региона также торгуются в зеленой зоне сегодня утром, в основном за счет новостей о мягких санкциях, принятых в отношении России со стороны ЕС и США. Японский индекс Nikkei вырос на 0,94%, китайский Shanghai Composite - на 0,08%, корейский KOSPI добавил 0,91%, а гонконгский Hang Seng поднялся на 0,48%.

Стабилизация геополитической ситуации повлияла на рынок товаров и толкает цены на товары вниз. Brent добавил 0,24% и достиг уровня 106,50 долларов за баррель, WTI растет на 0,14% и торгуется на уровне 97,76 $ за баррель. Золото и серебро теряют 0,87% и 1,03% соответственно, торгуются на ценах 1361,00 $ и 21,06 $ за тройскую унцию.

Теперь главным вопросом остается риск развития ситуации на остальной территории Украины. Мягкие санкции, объявленные вчера со стороны США и Европейского Союза, могут свидетельствовать либо о нежелании разрыва экономических отношений с Россией, либо отражать нерасторопность западной бюрократии.

 

19 марта 2014: Внимание инвесторов сместилось с ситуации на Украине на заседание ФРС

Во вторник основные фондовые индексы Европы и США показали положительную динамику после заявления президента Российской Федерации относительно текущей геополитической ситуации. В своем выступлении Владимир Путин обсудил присоединение Крыма к Российской Федерации, а также добавил, что Россия не намерена делить Украину.

Опубликованная макроэкономическая статистика в регионе носила разнонаправленный характер, торговый баланс Еврозоны положителен и составил 0.9 млрд евро в январе, по сравнению с 13.8 млрд евро месяцем ранее. В то же время, индекс экономических ожиданий инвесторов ZEW Германии за март снизился с 55.7 пунктов месяцем ранее до 46.6 пунктов.

В результате, индекс Великобритании, FTSE 100, увеличился на 0.6%, французский CAC 40 прибавил 1%, немецкий DAX вырос на 0.7%. Региональный индикатор STXE 600, в свою очередь, увеличился на 0.6% и закрылся на уровне 327.93 пункта.

Статистические данные из Америки также не показали существенных изменений и не разочаровали инвесторов. Инфляция в США в феврале составила 0,1%, что полностью совпало с прогнозами и со значением показателя за январь. Количество построенных домов (по итогам февраля) составило 0.907 млн, что почти совпало с прогнозом в 0.910 млн.

По итогам торговой сессии индикатор голубых фишек, Dow Jones Industrial Average, вырос на 0.55% до значения 16336.19 пункта, индекс широкого рынка, Standard & Poor's 500, увеличился на 0.72% и достиг отметки 1872.25, а индекс высокотехнологичных отраслей, Nasdaq Composite, прибавил 1.25%, составив 4333.31 пункта.

Сегодня внимание инвесторов может перейти от геополитических вопросов к денежно-кредитным. Ожидается, что ФРС снизит объем программы выкупа активов еще на 10 миллиардов долларов до 55 миллиардов долларов. Кроме того, участники рынка полагают, ФРС пойдет на пересмотр целевые значения показателей состояния экономики. Ранее предполагалось, что политика «дешевых денег» закончится, когда уровень безработицы в США достигнет 6.5%. Данный показатель уже достиг 6.7%, но в целом, ситуация на рынке труда в стране далека от идеальной.

 

20 марта 2014: Рынки негативно отреагировали на результаты заседания ФРС.

Вчера мы стали свидетелями довольно интересного и эмоционального дня, наполненного важными событиями. В настоящее время самой лучшей идеей является попытка переварить все новости, чтобы принять правильные решения.

Проблемы между Украиной и Россией по-прежнему остаются на повестке дня, но, тем не менее, развиваются достаточно спокойно и не оказываю существенного влияния на рынки до сих пор. Исполняющий обязанности президента Украины, Александр Турчинов, представил парламенту декларацию о "борьбе за освобождение Украины". Согласно документу "Крым был, есть и будет частью Украины". Также было заявлено, что: «Украинский народ никогда не будет ни при каких обстоятельствах останавливать бой за освобождение Крыма от захватчиков, несмотря на то каким бы тяжелым и долгим он не оказался".

Кроме того, правительство Украины приняло решение приступить к выходу из СНГ. Также Министерство иностранных дел Украины получило указание ввести визовый режим для граждан РФ. Между тем новости, касающиеся дальнейших санкций в отношении России, продолжают прибывать. Руководство Швейцарии приостановило переговоры по созданию зоны свободной торговли с Таможенным союзом России, Белоруссии и Казахстана. Правительство Германии прекратило сотрудничество в военной сфере между производителем немецкой военной техники «Rheinmetall AG» и Россией.

Еще одно событие, приковавшее внимание инвесторов, и подтолкнувшее индексы закончить торговую сессию в красной зоне, было ежегодное заседание ФРС. ФРС пересмотрело политику, и Джанет Йеллен сообщила на своей пресс-конференции, что программа количественного смягчения, скорее всего, будет завершена осенью. К концу 2015 года ключевая процентная ставка может вырасти до 1%, а через год может увеличиться до 2,25%. Таким образом, по ее словам, до первого повышения процентной ставки пройдет значительное количество времени , полгода или что-то в этом роде".

В результате индикатор голубых фишек, индекс Dow Jones Industrial Average, потерял 0.70% и пришел к уровню 16222,17 пунктов, индекс широкого рынка S&P 500 снизился на 0.61% до уровня 1860,77, а индекс высокотехнологичных компаний, Nasdaq, упал на 0.59%, достигнув уровня 4307.60 пунктов.

Цены на сырьевые товары продолжают свое снижение. Brent и WTI добавляют только 0.10% и торгуются на уровнях $105.96 и $99.27, соответственно. Золото теряет 0,70% и падает до уровня 1331,89 долларов за тройскую унцию. Серебро сократившись на 1.08%, торгуется по цене 20,60$ за тройскую унцию.

 

21 марта 2014: Санкции против России продолжают расти.

Вчера, основные фондовые индексы Соединенных Штатов Америки завершили торговую сессию в зеленой зоне в связи с публикациями положительных статистических данных. Это придало оптимизма рынкам и позволило инвесторам временно забыть заявления ФРС относительно возможного повышения процентных ставок раньше, чем планировалось.

Согласно представленным данным, число первичных заявок на пособие по безработице достигло 320 000, превысив предшествующее значение в 315 000 за прошлую неделю, однако, это значение оказалось лучше прогноза экспертов в 325 000. Между тем, индекс деловой активности ФРС Филадельфии вырос с минус 6,3 пункта в феврале до 9,0 пунктов в марте, в то время как аналитики ожидали лишь 3,8. И Наконец, продажи домов на вторичном рынке составили 4,6 млн., это значение совпало со средними ожиданиями рынка в феврале.

По итогам сессии, индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 0,67% и закрылся на уровне 16331,05 пункта, индекс широкого рынка S&P500 ушел в плюс на 0,60% до уровня 1872,01 пункта, а индекс из hi-tech компаний Nasdaq добавил 0,27% и достиг уровня 4319,29.

Сегодня рынки, в особенности Российский, будут двигаться вниз в виду заявлений президента США Барака Обамы, который подписал указ о возможности введения санкций в отношении ключевых секторов экономики России. Кроме того, он заявил о расширении списка российских чиновников, подпадающих под действия визовых и финансовых санкций.

Среди других интересных событий и новостей можно отметить, что Совет ЕС и Европейский Парламент достигли соглашения о создании банковского союза. Будет создано агентство, которое будет заниматься закрытием убыточных банков. Согласно договоренности, кредитные учреждения Европейского союза будут платить обязательную сумму, которая будет собрана в специальном резервном фонде, объем которого составит 55 млрд евро в течение ближайших восьми лет. Деньги из этого фонда будут направлены на помощь или на закрытие убыточных банков.

 

25 марта 2014: Статистика разочаровала инвесторов и отправила рынки в красную зону

Торговая сессия в понедельник, в основном, проходила под давлением опубликованных статистических данных, которые в Европе и в США разочаровали участников рынков. Предварительные данные по индексу деловой активности в промышленном секторе и секторе услуг Германии за март составили 53,8 и 54 пунктов, соответственно, по сравнению с 54,8 и 55,9 пунктами в феврале. Между тем, аналогичные показатели Еврозоны составили 53,0 и 52,4 пункта, соответственно, в то время как месяцем ранее значения были на уровнях 53,2 и 52,6. По итогам сессии, ключевой индекс Великобритании, FTSE 100, опустился на 0,6%, французский CAC 40 потерял 1,4%, а немецкий DAX ушел в минус на 1,7%. Региональный индикатор STXE 600, в свою очередь, снизился на 1,1% и закрылся на уровне 324,39. PMI индекс в США, подсчитанный исследовательской группой Markit, снизился в марте до 55,5 с 57,1 в феврале, отражая замедление темпов роста деловой активности в промышленности США. Американский рынок акций также закончил день в красной зоне: Dow Jones Industrial Average опустился на 0,16% до уровня 16276,69 пунктов, индекс широкого рынка Standard&Poor 's 500 снизился на 0,49% и достиг уровня 1857,44 пункта, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq Composite ушел в минус на 1,18% до уровня 4226,39 пунктов. Мировые фондовые рынки по-прежнему находятся под влиянием и стрессом от политического противостояния России и стран Европы вместе с США. Вчера Большая семерка на заседании в Гааге приняла решение, что саммит G8, планировавшийся ранее в Сочи, состоится в Брюсселе в формате G7 без участия России. Решение принято в связи с ситуацией вокруг Украины, и будет в силе пока русская сторона не изменит свою политику в отношении Украины и Крыма. На этой неделе особое внимание будет уделено статистике, в частности, влиянию плохой погоды. В случае, если не снегопады в США стали причиной слабых показателей и ослабления экономики -то рынки получат дополнительный повод для снижения.

 

27 марта 2014: Европейские индексы ведут себя более уверенно, чем американские

Ситуация на фондовых рынках развивается достаточно неоднозначно. Противостояние между Россией, США и Европой, по-прежнему оказывает давление на рынки. Кроме того, опубликованные статистические данные не показывают единой динамики. В дополнение, европейские лидеры уже начали манипулировать информацией, чтобы оказать давление на европейскую валюту и задержать её дальнейший рост.

Вчера фондовый рынок Соединенных Штатов завершил торговую сессию с умеренным понижением. Объем заказов на товары длительного пользования в феврале увеличился на 2,2%, что оказалось значительно выше прогнозов, составлявших лишь 1%. В то же время, значение индикатора за январь было пересмотрено в сторону падения с минус 1,0% до минус 1,3%.

Падению индексов способствовало также заявление президента США в Брюсселе. Обама заявил, что действия России заслуживают всеобщего осуждения, и что ситуация на Украине может ухудшиться. В результате, индикатор голубых фишек Dow Jones Industrial Average, снизился на 0,60% до значения 16268,99 пункта, индекс широкого рынка, Standard & Poor 's 500, снизился на 0,70% и достиг отметки 1852,56 пункта, индекс высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite, оказался в минусе на 1,43% и опустился до уровня 4173,58 пункта.

Европейская сессия, прошла гораздо более успешно. Британский FTSE 100 вырос на 0,01%, французский CAC 40 прибавил 0,94%, немецкий DAX ушел в плюс на 1,18%. Региональный индикатор STXE 600 вырос, в свою очередь, на 0,7% и закрылся на уровне 330,93 пункта.

Сегодняшний день будет достаточно информативным. В первой половине дня будут опубликованы данные о розничных продажах Германии и Великобритании за февраль. Вечером будут также представлены окончательные данные по ВВП за четвертый квартал и первичные данные о количестве обращений за пособиями по безработице.

 

28 марта 2014: Рынки заканчивают торговую неделю укреплением на достигнутых уровнях.

Следует отметить, что приблизительно к концу недели индексы перешли в состояние консолидации и завершили торговую сессию в четверг примерно на уровнях, при которых они были открыты.

В течение дня европейские фондовые индексы двигались в разных направлениях. В результате индекс Лондонской фондовой биржи потерял 0,26% ,французский CAC 40 снизился на 0,14% и немецкий DAX прибавил всего 0,03%. Сегодня утром индексы открыли торговую сессию в зеленой зоне . FTSE 100 прибавляет 0,52%, немецкий DAX растет на 0,78%, а французский CAC 40 растет на 0,35%. Индекс SMI также растет на 0,45%.

Среди опубликованных макроэкономических статистических данных инвесторы были довольны цифрами розничных продаж в Великобритании, которые в феврале в годовом эквиваленте выросли на 3,7%, хотя рост ожидался всего на 2,5 %. В месячном эквиваленте показатель вырос на 1,7% , в ​​то время как рынок ожидал увеличение всего 0,5%. Сегодня утром были представлены данные о раннем и месячном ВВП Великобритании, что совпало с прогнозами экспертов, и составило 2,7 % и 0,7% соответственно.

В свою очередь американский рынок завершил торговую сессию падением. Индекс Dow Jones Industrial Average потерял 0,03% и закрылся на уровне 16264,23 пункта, индекс рынка S&P 500 снизился на 0,61% и достиг уровня 1849,04 пункта, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq понизился на 0,54% до уровня 4151,23 пункта.

Опубликованная макроэкономическая статистика была довольно положительной, однако ее не хватило для того, чтобы вдохновить инвесторов. ВВП за 4 квартал был пересмотрен в сторону увеличения от 2,4% до 2,6%, а число первичных обращений за пособиями по безработице за прошлую неделю снизились до 311 тысяч с пересмотренных 321 тысяч. Аналитики же ожидали уровня в 325 тысяч.

Цены на сырьевые товары добавляют в стоимости сегодня утром. Brent торгуется по цене 108,01$ за баррель и добавляет 0,16% . WTI поднялся на 0,26% и торгуется на уровне 101,54$ за баррель. Золото и серебро растут на 0,10 % и 0,59% соответственно, торгуются по цене 1296,00$ и 19,82$ за тройскую унцию.

 

01 апреля 2014: Йеллен считает, что экономика США по-прежнему очень слаба

Торговая неделя началась весьма оптимистично. Американские индексы выросли примерно на 1% после речи, произнесенной новой главой ФРС, Джанет Йеллен. Она прокомментировала состояние экономики Соединенных Штатов. Йеллен признала, что экономика США все ещё слаба и, скорее всего ей необходима будет стимуляция на протяжении более длительного периода.

В результате индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 0,82% и достиг значения 16457,66 пункта, индекс Nasdaq Composite прибавил 1,04% и завершил торговую сессию на уровне 4198,99 пункта, S&P500 увеличился на 0,79%, составив 1872,34 пунктов.

Европейские фондовые рынки также торговались в плюсе, но стали снижаться прямо перед закрытием торговой сессии. Euro Stoxx 50 потерял 0,34%. Сегодня с утра торги открылись в зеленой зоне, индекс DAX растет на 0,41%, FTSE 100 прибавляет около 0,39%, CAC 40 увеличился на 0,55%.

Причиной для оптимизма на рынках в первой половине дня также стала статистика из Китая. Официальный индекс PMI за март увеличился с 50,2 до 50,3 пунктов, несмотря на то, что аналитики ожидали снижения до 50,1 пунктов. Тем не менее, согласно данным HSBC, индекс деловой активности в Китае упал с 48,1 до 48 пунктов. Ситуация на сырьевом рынке остается стабильной, но не оптимистичной, пока дальнейший рост не прогнозируется. Нефть марок Brent и WTI теряют 0,09% и 0,27% соответственно, торгуются по цене 107,56$ и 100,55$ за баррель. Золото выросло на 0,26% и торгуется около уровня 1287,12 долларов за тройскую унцию. Серебро прибавило 0,56%, составив 19,86 $ за тройскую унцию.

 

02 апреля 2014: Рынки готовятся к заседанию ЕЦБ

Американский рынок завершил торговую сессию в плюсе, учитывая улучшение опубликованных данных в отчете ISM, который показал увеличение до 53,7 пунктов с 53,2 пунктов. Опубликованные данные оказались лучше, чем в прошлом месяце, хотя и оказались немного хуже, чем предсказания аналитиков на уровне 54,0 пунктов.

В результате Dow Jones Industrial Average добавил 0,46% и достиг уровня 16532,61 пунктов, индекс S&P500 вырос на 0,70% до уровня 1885,52 пункта, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq подскочил на 1,64% и закрылся на уровне 4268,04 пункта.

Умеренный оптимизм возобладал на европейских фондовых рынках. В Европе инвесторы по-прежнему не спешат принимать важные решения перед предстоящим заседанием ЕЦБ. Аналитики и инвесторы пытаются предугадать решения и возможные денежные стимуляции в связи с замедлением инфляции в регионе.

Вчера был опубликован индекс PMI ряда европейских стран и еврозоны в целом. По данным деловая активность в ведущих странах Союза оказалась хуже ожиданий рынка. Германия сделала 53,7 пунктов против ожидаемых 53,8, и Великобритания -55,3 пунктов, когда ожидалось 56,7. PMI промышленности Еврозоны, тем не менее, совпала с прогнозом и достигла уровня 53 пункта. В результате индекс Лондонской фондовой биржи, FTSE100, вырос на 0,82%, французский CAC40 добавил 0,80%, а немецкий DAX 0,5%.

Котировки нефти упали в ходе вчерашней торговой сессии и сегодня утром торгуются на уровне $105,58 за баррель Brent и $98,89 для WTI.

Сегодня имеется не так много важных отчетов, будучи опубликованных перед главным экономическим событием этой недели. Однако, вечером планируется опубликовать отчет ADP в частном секторе, на него следует обратить внимание, поскольку это может быть использовано для предсказания результатов NFP, которые будут опубликованы в пятницу.

 

03 апреля 2014: Итоги заседания ЕЦБ привлекут внимание инвесторов

Фондовые рынки вновь порадовали участников торгов, и еще один торговый день закрылся с повышением. Согласно опубликованным данным от института ADP, изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе США в течение последнего месяца составило 191 000, что почти совпало с ожиданиями аналитиков в 195 тысяч. Кроме того, производственные заказы в феврале выросли на 1,6%, при ожидаемых 1,2%.

В результате, Dow Jones Industrial Average вырос на 0,24% до уровня 16573,00 пункта, Standard & Poor 500 вырос на 0,29% и закрылся на уровне 1890,90, а индекс высокотехнологичных компаний, Nasdaq Composite, поднялся на 0,20% и достиг отметки 4276,46 пункта.

Европейские индексы также провели положительную торговую сессию, продолжая повышательную динамику. Британский индекс FTSE 100 вырос на 0,1%, французский CAC 40 прибавил 0,09 %, немецкий DAX вырос на 0,2%. Региональный индикатор STXE 600, в свою очередь, вырос на 0,17% и закрылся на уровне 336,93 пункта.

Сегодня внимание инвесторов будет сосредоточено на итогах заседания ЕЦБ, на котором традиционно выступит Марио Драги. В течение последней недели, аналитики были уверены, что участники встречи собираются сосредоточиться на вопросе восстановления периферийной экономики, а не на слабых уровнях инфляции. Хотя вчера появились некоторые сомнения на этот счет.

 

04 апреля 2014: Результаты торговой недели будут зависеть от данных по рынку труда США

Вчера рынки позитивно отреагировали на результаты заседания ЕЦБ. Президент ЕЦБ, Марио Драги заявил, что ЕЦБ готов принять дополнительные меры по смягчению денежно-кредитной политики, и добавил, что процентные ставки будут оставаться на текущем или более низком уровне в течение длительного периода времени. ЕЦБ оставил базовую процентную ставку без изменений на уровне 0,25%, что совпало с ожиданиями рынка.

В результате, британский индекс, FTSE 100, упал на 0,2%, французский CAC 40 вырос на 0,4%, немецкий DAX прибавил 0,1%. Региональный индикатор STXE 600, в свою очередь, увеличился на 0,1% и завершил торги на уровне 337,25 пункта.

Стоит обратить внимание на то, что вчера были опубликованы данные о количестве заявок на пособие по безработице, которое оказалось выше прогнозируемых. Индекс деловой активности в секторе услуг США ISM Non-Manufacturing index вырос в марте с 51,6 до 53,1 пунктов, но все же оказался ниже, прогнозируемых 53,5 пункта.

К окончанию торгового дня индекс Dow Jones остался без изменений на уровне 16572,55 пункта, индекс S&P 500 снизился на 0,11% до отметки 1888,77 пункта, в то время как Nasdaq потерял 0,91% и достиг значения 4237,74 пункта.

Нефть марки Brent и WTI выросли на 0,30% и 0,48% соответственно, составив 106,41$ и 100,11$ за баррель. Золото растет на 0,39%, достигнув 1289,57 долларов за тройскую унцию, серебро выросло на 0,61% и торгуется по 19,93$ за тройскую унцию.

Во второй половине дня Министерство труда США опубликует отчет по занятости за март. Ожидается, что уровень безработицы в экономике США в прошлом месяце сократилось с 6,7% до 6,6%. Кроме того, по данным аналитиков, в марте было создано более 200 тысяч рабочих мест.

 

07 апреля 2014: Рынки переваривают события последних недель

Последняя торговая неделя была насыщена важными экономическими событиями и публикациями макроэкономических статистических данных, которые повлияли на ситуацию на фондовых и валютных рынках.

Европейские фондовые рынки завершили неделю весьма оптимистично, и к концу торговой сессии британский индекс FTSE 100 и немецкий DAX увеличились на 0,70%, а французский CAC 40 прибавил 0,79%. Региональный индикатор STXE 600 вырос, в свою очередь, на 0,60% и закрылся на самом высоком уровне с января 2008 года 339,18, прибавив около 1,60% в течение недели.

В то же время ситуация на американском фондовом рынке не была столь положительной и закончилась на отрицательной зоне. В основном слабая статистика дала толчок на спад. Данные по рынку труда оказались хуже, чем консенсус прогноз аналитиков. В прошлом месяце было создано 192 000 рабочих мест, против ожидавшихся 200 тысяч. Уровень безработицы не изменился и составил 6,7%.

В результате Dow Jones Industrial Average потерял 0,96% и закрылся на уровне 16412,71 пункта, S&P 500 снизился на 1,25% до уровня 1865,09 пунктов, а самая большую потерю за день понес индекс Nasdaq Composite, который потерял 2,60% и закрылся на отметке 4127,73.

Сырье также снизилось сегодня утром, Brent и WTI теряют 1,05% и 0,59% соответственно, торгуются по цене $105,51 и $99,87 за баррель. Золото снизилось на 0,24% до уровня $1300,41 за тройскую унцию, а серебро торгуется на цене $ 19,86 за тройскую унцию и теряет 0,45%.

Среди интересных публикаций сегодня, требующих внимания, стоит отметить данные по промышленному производству в Германии, которые в феврале выросли на 0,4%, против ожидаемых 0,3%. Предыдущее изменение было пересмотрено с 0,8% до 0,7%.