HY Markets - обзор финансовых рынков

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы выросли во вторник, нащупав поддержку после четырех сессий снижения. Основным катализатором роста сегодня выступает Иран, который сегодня должен был подписать окончательное соглашение относительно своей ядерной программы, что откроет иранской нефти путь на мировые рынки.

Однако в прессе появились сообщения о том, что Иран и переговорщики со стороны западных стран хотят дать себе еще какое-то время до конца этой недели на урегулирование деталей соглашения. Во вторник министр иностранных дел Ирана вернулся в Вену.

В Китае, между тем, спрос на нефть в мае вырос на 8.2% против прошлогоднего уровня до 10.36 млн. баррелей в сутки.

Во вторник вечером свои данные по коммерческим запасам нефти опубликует Американский Институт нефти. Официальная статистика министерства топлива выйдет в среду.


Нефть марки WTI установила максимумы на $59.65 прежде, чем откатить к фигуре. Поддержка - на $57.90 (минимум вторника), ниже - в области $57.72 (минимум 29 мая). Выше максимумов сопротивление отмечается на $60.40 (максимумы 25 июня) и $61.82 (максимум 10 июня).



ЕВРО - Единая валюта продолжает торговаться с пессимизмом. Курс остается под давлением во вторник после того, как в телеобращении к гражданам страны премьер-министр Греции Алексис Ципрас сказал: “нас не исключат из состава ЕС, потому что цены слишком велика”. По предварительным оценкам в Афинах на площади собралось порядка 12,000 в поддержку позиции премьера.

Ципрас уверен, что если греки отрицательно проголосуют на референдуме, это укрепит позицию Греции в переговорном процессе. Между тем, некоторые официальные лица ЕС дали понять, что результаты референдума покажут, хотят греки оставаться в составе еврозоны или нет.


EUR/USD торгуется ниже $1.1200. Поддержка остается на $1.1130 (минимум 26 июня), $1.0954 (минимум 29 июня), затем - в области $1.0918 (минимум 2 июня) и на $1.0900 (психологически важный уровень). Выше $1.1280 откроется дорога к недавним пикам в области $1.1390-1.1430.



ИЕНА - Развитие ситуации в Греции выводят на первый план активы-убежища, такие как золото и иена.

Во второй половине дня иена снизилась против доллара после того, как опубликованный индекс потребительского доверия в США показал рост до 101.4 пп, существенно превысив прогнозы аналитиков в 97.3 пп и предыдущее значение в 94.6 пп.


USD/JPY торгуется выше дневных минимумов на Y121.90. Сопротивление находится в области Y123.20 (минимумы 26 июня), выше - на Y124.40 (максимумы 17 июня). Поддержка расположена на Y121.80 и в районе Y121.40.



ФРАНК - Швейцарский франк заметно упал во вторник против доллара на фоне событий, связанных с Грецией.

Греция во вторник не смогла выполнить свои обязательства в погашении долга МВФ в размере 1.54 млрд. евро ($1.71 млрд.), при этом программа финпомощи ЕС также заканчивается сегодня. Остается вопрос относительно дальнейшего будущего страны в преддверии назначенного на 5 июля референдума, на котором граждане Греции должны проголосовать, хотят они оставаться в составе ЕС или нет.

Рейтинговое агентство Standard & Poor’s понизило рейтинги четырех банков Греции до уровня “выборочный дефолт” из-за налженных ограничений на депозиты. Это Альфа-банк, Евробанк, Национальный Банк Греции и Пиреус-банк.


USD/CHF взлетел к максимума выше Chf0.9300. Сопротивление остается на Chf0.9430 (вчерашний максимум). Поддержка находится на Chf0.9280 (дневной минимум), затем - на Chf0.9150 (минимумы 18 июня).


СТЕРЛИНГ - Британский фунт стерлингов торгуется в области $1.5741, при этом максимум был установлен на $1.5777, а минимум - в области $1.5691.

GBP/USD движется в тандеме с евро, при этом поступающие сообщения относительно Греции лишь провоцируют волатильность на рынке.

Между тем, опубликованные утром данные показали, что ВВП Великобритании в квартальном разрезе оправдал прогнозы аналитиков, а в разрезе года превысил: 2.9% против ожиданий 2.5%.


GBP/USD отступил от сессионных максимумов на $1.5780 (ближайшее сопротивление). Поддержка расположена на $1.5640 (максимумы 16 июня), ниже - на $1.5540 (минимумы 16 июня). Ближайшее сопротивление расположено на $1.5800/10 и в области максимумов 18 июня на $1.5930.


ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото во вторник завершили первое полугодие в минусах на фоне спекуляций, что Греция в последний момент подпишет соглашение, а также на фоне роста доллара.

С начала года драгоценный металл упал на 1%, а с начала месяца -на 1.5%.
Также золото во вторник лишилось поддержки со стороны индийских покупателей, которые предпочли дождаться окончания муссонных ливней.


Золото упал к $1166.40 (ближайшая поддержка), прежде, чем откатить к $1173.10. Ближайшее сопротивление находится на $1180 и $1185. Поддержка - в области $1171.90 (минимум 15 июня) и $1168.50.

 

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы упали более чем на 3% в среду после того, как министерство топлива США сообщило, что на прошлой неделе запасы сырой нефти неожиданно выросли почти на 2.4 млн. баррелей, в то время как аналитики прогнозировали сокращение на 2.1 млн. баррелей.

Более того, ОПЕК сообщил, что объемы добычи в июне выросли, в то время как “ядерные” переговоры с Ираном продолжают оказывать давление на нефтяные цены в преддверии дедлайна, который истекает 7 июля.


Нефть марки WTI показала минимумы ниже $57.00 и теперь поддержка находится на $56.07 (минимум 28 апреля). Между тем, возврат выше $61.83 (максимум 2 июня) откроет дверь к $61.91 (максимум 11 июня) и в итоге - к $62.22 (максимум 10 июня).



ЕВРО - Евро остается под давлением, несмотря на заявления Ципраса. Поддержку евро не смогли оказать спекуляции относительно возможности достижения в последний момент договоренности Греции с кредиторами после того, как Премьер Греции Ципрас заявил, что предложения Тройки улучшились после объявления референдума и его правительство остается за столом переговоров.
Целью правительства является достижение решения и “отрицательный ответ на вопрос референдума не означает, что мы покидаем еврозону и порываем с Европой.”

Представитель ЕС Дийсельблом заявил, что после выступления Ципраса существует высокая вероятность прогресса.


EUR/USD торгуется ниже $1.1100. Поддержка остается на $1.1050, $1.0954 (минимум 29 июня), затем - в области $1.0918 (минимум 2 июня) и на $1.0900 (психологически важный уровень). Выше $1.1280 откроется дорога к недавним пикам в области $1.1390-1.1430.



ИЕНА - Японская иена заметно сдала позиции в среду на фоне уверенного роста доллара против основных валют. Поддержку американской валюте оказывали не только сильные статистические данные, но и неопределенность относительно перспектив Греции, что оказывает давление на евро.

Не смогла оказать поддержку иене национальная статистика. Так, общепромышленный индекс Tankan во втором квартале вырос на 9.3%, превысив прогнозы в 5.2% и существенно укрепившись против предыдущего показателя -1.2%.


USD/JPY торгуется выше Y123.00, при этом поддержка остается в районе вчерашних минимумов на Y121.90/80. Сопротивление находится в области Y123.20 (минимумы 26 июня), выше - на Y124.40 (максимумы 17 июня).



ФРАНК - Швейцарский франк стремительно упал против доллара США в среду.
Доллар укрепил свои позиции после публикации данных, укрепивших инвесторов во мнении о неизбежности повышения процентных ставок ФРС до конца текущего года.

Отчет ADP National Employment Report показал, что количество новых рабочих мест в частном секторе США составило в июне 237,000 против прогноза 218,000.
По данным Коммерческого департамента расходы на строительство достигли максимального уровня с октября 2008.


USD/CHF взлетел к максимумам выше Chf0.9485/90. Сопротивление остается в области июньского максимума Chf0.9500. Поддержка находится на Chf0.9380, ниже - в области Chf0.9280 (вчерашний минимум), затем - на Chf0.9150 (минимумы 18 июня).



СТЕРЛИНГ - Британский фунт стерлингов остается под давлением после того, как глава Банка Англии Карни заявил, что центральный банк учитывает вариант непредвиденной ситуации с Грецией, а также добавил, что готовность к форс-мажорам в ЕС сейчас ниже, чем в прошлые годы. Он также отметил, что задолженность домохозяйств в Великобритании уменьшается, а рост экономики остается на хорошем уровне. Также Карни сказал, что уход Греции из Еврозоны вполне возможен.

Вышедший ранее отчет показал. что индекс деловой активности в производственном секторе Великобритании в июне показал снижение до 51.4 с 51.9 месяцем ранее.


GBP/USD отступил от сессионных максимумов на $1.5730 (ближайшее сопротивление). Поддержка расположена на $1.5610, ниже - на $1.5540 (минимумы 16 июня). Ближайшее сопротивление расположено на $1.5780, затем - на $1.5800/10 и в области максимумов 18 июня на $1.5930.



ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото показали в среду минимумы в районе $1,170 на фоне роста доллара, который последовал за публикацией сильной статистики по занятости в частном секторе. Между тем, ожидания положительного исхода противостояния Греции с кредиторами также продолжает сдерживать инвесторов от покупок драгоценного металла.


Золото упал к $1167.02 (ближайшая поддержка), при этом ниже поддержка находится на $1,166.90 (минимум 1 июля) и $1,162.10 (минимум 5 июня). Ближайшее сопротивление находится на $1,180 (максимум 30 июня) и $1,187.60 (максимум 29 июня).

 

НЕФТЬ - марки WTI накануне существенно снизилась и в настоящее время остается под давлением. Цены на нефть резко упали в четверг после публикации сообщений из США, в соответствии с которыми по данным Baker Hughes количество функционирующих нефте- и газодобывающих вышек составило на прошлой неделе 640 против 628 ранее. Показатель вырос впервые за многие недели, что может свидетельствовать об окончании периода сокращения добывающих мощностей.

В центре внимания участников рынка также Иран. Напомним, что 7 июля - последняя дата подписания соглашения относительно ядерной программы Ирана. Если соглашение будет подписано, Иран может рассчитывать на отмену санкций на экспорт своей нефти, что может оказать дополнительное давление на цены.


Цена нефти WTI к настоящему моменту вернулась к нижней границе своего двухмесячного диапазона. Ближайшая поддержка располагается в области $56.80 (минимум 2 июля). Далее целью снижения станет $56.50 (минимум 28 мая) и $56.10 (минимум 28 апреля).
Сопротивление остается на $61.83/90 (пик 2 июня/максимум 11 июня), в районе $62.20 (максимум 10 июня) и на $62.40 (максимум 7 мая).



ЕВРО - сохраняет относительную стабильность, которая по всей вероятности сохранится до публикации первых результатов экзитполов греческого референдума.

Согласно результатам последнего опроса “за” готовы проголосовать большинство (44.8%) участников референдума ;43.4% против, 11.8% не определились.
74% выступают за сохранение евро, 15% за “национальную валюту",а
11% не определились.

Тем временем, накануне стало известно, что по оценкам МВФ в рамках предложенного Афинами соглашения Греции потребуется новый пакет помощи в 36 млрд. евро

у Греции могут возникнуть “существенные новые финансовые потребности”;
как минимум, сроки погашения существующих европейских кредитов должны быть продлены;

прогноз роста ВВП Греции “может быть очень существенно понижен”;
даже в случае предварительного профицита в размере 2.5% и росте реального ВВП на 1%, потребуется существенное списание долга;

при наиболее неблагоприятном сценарии МВФ может списать весь долг Греции, который составляет 53.1 млрд. евро.

По оценкам S&P выход Греции из ЕС приведет к падению реального ВВП страны на 20% ниже базового показателя за последние 4 года.

В пятницу в период с 07:50 GMT по 08:30 GMT Франция, Германия, ЕС и Великобритания опубликуют данные по непроизводственной активности.
В 09:00 GMT выйдет майский отчет по розничным продажам.


EUR/USD стабилизировался чуть ниже $1.1100. Поддержка остается на $1.1030 (вчерашние минимумы), $1.0954 (минимум 29 июня), затем - в области $1.0918 (минимум 2 июня) и на $1.0900 (психологически важный уровень). Выше $1.1280 откроется дорога к недавним пикам в области $1.1390-1.1430.



ИЕНА - курс восстановился из области сессионных минимумов, на фоне сообщений о том, что переговоры по Греции могут возобновиться, а также после публикации сообщений, свидетельствующих о преимуществе сторонников продолжения реализации программы поддержки страны со стороны ЕС, ЕЦБ и МВФ.

Ранее доллар находится под давлением против иены на фоне роста спроса на безопасные активы из-за неопределенности относительно Греции и коррекции фондовых рынков, что и поддерживает спрос на иену.


USD/JPY вернулся к 123.00. Сопротивление находится в области Y123.60 (канальная линия сопротивления от 5 июня), выше - на Y124.40 (максимумы 17 июня). Поддержка остается в районе Y121.90/80.


ФРАНК- Доллар понес потери после публикации более слабых по сравнению с ожиданиями данных по рынку труда США, несколько охладивших ожидания относительно сроков начала процесса повышения процентных ставок. Кроме того, инвесторы проявляли осторожность в преддверии референдума в Греции, который должен дать ответ на вопрос относительно намерений граждан страны продолжить реализацию программы жесткой экономии.

В США количество новых рабочих мест без учета с/х в июне составило 223K против прогноза 233K, уровень безработицы (июнь) 5.3% против прогноза 5.4%, а среднечасовой доход 2.0 г/г против 2.3% г/г ранее.

Несмотря на более слабые по сравнению с ожиданиями данные и пересмотр с понижением показателей прошлых месяцев, по мнению WSJ данные по рынку труда свидетельствуют о том, что ФРС остается на пути повышения ставки до конца 2015.
Позднее стало известно, что Fitch понизил прогноз роста ВВП США на 2015-2017. Прогноз на текущий год понижен до 2.2% с 3.1%. Кроме того, отмечается, что экономика вряд ли сможет вырасти на 3% в 2016 и 2017.

В пятницу, 3 июля, американские финансовые рынки будут закрыты в преддверии празднования Дня независимости. Соответственно, активность торгов может быть понижена.


USD/CHF накануне взлетел к максимумам на Chf0.9500, а после публикации данных по рынку труда США также резко снизился. Выше фигуры сопротивление расположено на Chf0.9540 (максимумы 27 мая). Поддержка на Chf0.9420/10 (сессионные минимумы), затем - Chf0.9380.



СТЕРЛИНГ -несмотря на довольно волатильную сессию, по итогам дня существенно не изменился. Вышедшие данные показали, что в Великобритании индекс деловой активности в секторе строительства в июне достиг многомесячных максимумов. Однако, рынок практически проигнорировал данный факт. Отсутствие роста после публикации позитивных данных позволяет предполагать, что сегодня в условиях тонкого рынка GBP/USD может протестировать области ниже $1.5550 в случае публикации слабых данных о состоянии активности в непроизводственной сфере PMI. Выход отчета запланирован на 08:30 GMT.


GBP/USD стабилизировался чуть выше $1.5600. Поддержка отмечается на $1.5540 (минимумы 16 июня). Сопротивление - в области $1.5720 (канальная линия от 22 июня), выше - на $1.5780.



ЗОЛОТО - Золото восстанавливается после существенного падения накануне.


С технической точки зрения золото в четверг потеряло в цене 0.46%. При этом ближайший уровень поддержки находится на $1,156.00 (минимум 2 июля), на $1,145.40 (минимум 18 марта) и на $1,142.40 (минимум 17 марта). С другой стороны, преодоление сопротивления в области $1,180 (пик 30 июня) сделает целью роста $1,187.60 (максимум 29 июня) и $1,209.00 (пик 25 мая).

 

НЕФТЬ - дешевела в пятницу в ответ на опасения, связанные в объемами добычи в США.

В четверг данные Baker Hughes показали, что на прошлой неделе количество буровых установок выросло на 12 до 640, прервав 29-недельный период сокращения. При этом объемы добычи в США остаются большими и продолжают оказывать давление на нефтяные фьючерсы. Это первое повышение показателя с 2014 года, при этом на сегодняшний день количество функционирующих буровых установок на 60% меньше, чем в октябре, когда их было 1,609.

Согласно аналитикам Deutsche Bank, добыча сланца снизятся в ближайшие месяцы, вероятно в начале 2016 года. При этом рынок останется перенасыщенным в первом полугодии будущего года, примерно на 2.3 млн. баррелей в сутки. Сейчас рынок перенасыщен на 1.5 - 2 млн баррелей в сутки.

Также в центре внимания остаются ядерные переговоры с Ираном. Запад должен изучить итоговое соглашение до вторника. В случае подписания ожидается, что с Ирана будут сняты санкции и на рынок поступит большее количество иранской нефти, что станет дополнительным катализатором падения цен.


С технической точки зрения ближайшей серьезной поддержкой является район 53.70. Далее целью снижения может стать область 50.20. Сопротивление остается на 58.80. Ключевое - на 63.25.



ЕВРО - провел пятницу в узком диапазоне, несмотря на лучшие, чем ожидалось, данные по розничным продажам в Еврозоне.

Внимание рынка было сосредоточено на референдуме в Греции, назначенном на воскресенье. Согласно последним опросам: “за” намерены голосовать 42.5%, “против” - 43.0%

Вечером в пятницу Ципрас заявил, что хочет, чтобы Греции простили 30% долгов.
У банков Греции будет ликвидность до утра понедельника

-буфер ликвидности составляет примерно €1 млрд.;

-наличность в банкоматах с понедельника будет зависеть от ЕЦБ.

Неопределенность в греческом вопросе мешает адекватно реагировать на экономические отчеты, которые показали в июне рост розничных продаж в Еврозоне на 0,2%, тогда как ожидалось 0,1%.


С технической точки зрения EUR/USD стабилизировался чуть ниже $1.1100. Поддержка остается на $1.1030 (минимумы среды), $1.0954 (минимум 29 июня), затем - в области $1.0918 (минимум 2 июня) и на $1.0900 (психологически важный уровень). Выше дневных максимумов на $1.1120 сопротивление остается на $1.1280 и в области $1.1390-1.1430.



ИЕНА - продолжила дорожать против американского доллара после выхода отчета по занятости. В четверг опубликованный отчет показал, что в июне американская экономика создала всего 223,000 новых рабочих мест, что ниже майского показателя в 254,000 и прогнозов экономистов в 233,000. Уровень безработицы, между тем, упал до 5.3% с 5.5% в мае. Аналитики прогнозировали 5.4%.

Неделя закрылась для USD/JPY на отрицательной территории, поскольку японская иена получила серьезную поддержку в качестве валюты-убежища на фоне событий, развивающихся в Греции. Запланированный на воскресенье референдум должен дать ответ на вопрос относительно намерений граждан страны продолжить реализацию программы жесткой экономии.


С технической точки зрения USD/JPY прошел 123.00 и показал минимумы на 122.60. Сопротивление находится в области Y123.50 (канальная линия сопротивления от 5 июня), выше - на Y124.40 (максимумы 17 июня). Поддержка остается в районе Y121.90/80.



ФРАНК - на рынке царил штиль, поскольку рынок США был закрыт в связи с празднованием Дня Независимости.

Несмотря на более слабые по сравнению с ожиданиями данные и пересмотр с понижением показателей прошлых месяцев, по мнению WSJ данные по рынку труда свидетельствуют о том, что ФРС остается на пути повышения ставки до конца 2015. Позднее стало известно, что Fitch понизил прогноз роста ВВП США на 2015-2017. Прогноз на текущий год понижен до 2.2% с 3.1%. Кроме того, отмечается, что экономика вряд ли сможет вырасти на 3% в 2016 и 2017.

Согласно оценкам ведущего аналитика Danske Bank Кристин Тюксен, фьючерсы на федеральные фонды указывают всего на одно повышение ключевой ставки ФРС в этом году.

“Учитывая последний отчет по занятости, рынок больше склоняется не к повышению ставки в сентября, а скорее в октябре. Вероятность повышения в сентябре сегодня оценивается в 25% против 60% менее месяца назад”.


С технической точки зрения USD/CHF остается под давлением. Выше максимума на Chf0.9500 сопротивление расположено на Chf0.9540 (максимумы 27 мая). Поддержка находится на Chf0.9380, затем - Chf0.9340.



СТЕРЛИНГ - в пятницу в первой половине дня несколько укрепил свои позиции после публикации солидных данных о состоянии активности в непроизводственном секторе экономики Великобритании. Индекс активности Markit CIPS PMI в июне составил 58.8 против прогноза 57.4.

Однако позже стерлинг ослабел, и при этом отчет по деловой активности в строительном секторе не смог оказать заметной поддержки. Участники рынка оценивают американские данные по занятости и дальнейшие перспективы монетарной политики ФРС, и эти перспективы, похоже, лучше, чем у Банка Англии.


С технической точки зрения GBP/USD торгуется чуть выше $1.5600, при этом остается под давлением. Поддержка отмечается на $1.5540 (минимумы 16 июня). Сопротивление - в области $1.5720 (канальная линия от 22 июня), выше - на $1.5780.



ЗОЛОТО - в пятницу торговалось в довольно узком диапазоне. В воскресенье в Греции пройдет референдум, посвященный условиям продолжения кредитования. Премьер-министр Алексис Ципрас призывает греков отказаться от предлагаемых кредиторами условий предоставления финансовой помощи и надеется договориться с кредиторами в понедельник.

Рынок золота довольно равнодушен к происходящему в Греции, но отрицательный результат голосования, скорее всего, вызовет повышение.


С технической точки зрения промежуточная поддержка находится на $1168.4, ниже - в области $1162.5 (минимум 5 июня). Выше $1174.5 (минимум 17 июня), выше - на $1178.7.

 

НЕФТЬ - марки WTI накануне обвалилась на 4% и в настоящее время остается под давлением.
Нефть марки WTI торгуется на отметке 52.95 (0.81%), существенно снизившись накануне на фоне падения китайского фондового рынка и ожиданий, что запланированное на текущую неделю заключение соглашения с Ираном позволит стране выбросить на рынок существенные объемы сырья.


С технической точки зрения ближайший уровень сопротивления для WTI располагается на 53.12. преодоление данной отметки откроет дорогу в область 54. Поддержка располагается на 52.40. Ниже нет значимых уровней вплоть до 51.80 и психологической отметки 50.

ЕВРО - остается под умеренным давлением после того, как избиратели Греции на референдуме в воскресенье отказался от предложенных международными кредиторами условий получения новых займов. Это усиливает риск выхода Греции из состава ЕС и оказывает давление на единую валюту. По итогам голосования, более 61% греков проголосовали “против”.

Во вторник лидеры стран ЕС встречаются в Брюсселе, чтобы адекватно отреагировать на результаты референдума и продумать следующие шаги в переговорном процессе, который был остановлен с момента оглашения референдума.

Тот факт, что граждане Греции проголосовали “против” на референдуме усиливает риски краха банковской системы страны, что может привести к выходу Греции из состава ЕС.

Если ЕЦБ не поможет греческим банкам с ликвидностью, они в течение нескольких дней останутся без денег. Это может вынудить правительство напечатать другую валюту, чтобы выдать гражданам пенсии и зарплаты. Стало известно, что банки страны останутся закрыты во вторник и в среду. По мнению аналитиков Fitch Греции будет сложно заключить даже ограниченное соглашение до 20 июля.


EUR/USD торгуется ниже $1.1100. Поддержка остается на $1.0980 (минимум понедельника), $1.0954 (минимум 29 июня), затем - в области $1.0918 (минимум 2 июня) и на $1.0900 (психологически важный уровень). Сопротивление находится на $1.1115/20, выше - в области $1.1280 и на $1.1390-1.1430.

ИЕНА - курс консолидируется в рамках прежнего диапазона. Укрепление его сдерживается снижением фондовых рынков и опасениями в отношении Греции.

Тем временем, советник премьер-министра Японии Хамада заявил, что Банк Японии может отреагировать на укрепление иены на фоне событий в Греции. Опубликованные данные по экономике Японии показали, что совпадающий и опережающий индексы в мае упали до 109.2 и 106.2 соответственно.

Глава Банка Японии заявил, что регулятор продолжит программу QQE столько, сколько это будет необходимо:

-японская экономика продолжает умеренно восстанавливаться;

-годовая потребительская инфляция будет в районе 0% еще какое-то время;

-финансовая система Японии сохраняет стабильность;

-Банк Японии продолжит политику QQE столько, сколько это будет необходимо для достижения 2%-й инфляции;

-Банк Японии готов вносить поправки в монетарную политику, учитывая риски для экономики и ценовую ситуацию;


USD/JPY торгуется в области Y122.70. Сопротивление находится в области Y123.40/50 (канальная линия сопротивления от 5 июня), выше - на Y124.40 (максимумы 17 июня). Поддержка остается в районе Y121.90/80.

ФРАНК- Доллар накануне сократил свои достижения после публикации неоднозначных экономических данных из США, где индекс активности в непроизводственном секторе ISM PMI в июне составил 56.0 против прогноза 56.2.

По словам представителя ISM, Нивеса рост в сервисном секторе слабый и устойчивый, замедление роста занятости в секторе может быть временным.

По мнению аналитиков BNPP неопределенность в отношении Греции может заставить ФРС отложить повышение ставки на декабрь, результатом чего станет снижение темпов роста американской валюты.

Во вторник в 19:00 GMT США предоставят статистику по потребительскому кредитованию.


USD/CHF торгуется сдержанно, в рамках сложившегося диапазона. Выше максимума 2 июля на Chf0.9500 сопротивление расположено на Chf0.9540 (максимумы 27 мая). Поддержка находится в области минимумов 3 июля на Chf0.9400, затем - Chf0.9340.

СТЕРЛИНГ остается под давлением на фоне сохранения тенденции укрепления доллара против основных валют, однако, торгуется в прежнем диапазоне.

В 08:30 GMT Великобритании опубликует показатели промышленного производства и производства в обрабатывающей промышленности за май.


В 12:30 GMT выйдет июньский отчет по торговому балансу Великобритании.
GBP/USD торгуется ниже $1.5600, несмотря на восстановление из области минимумов на $1.5530 (ближайшая поддержка). Сопротивление - в области $1.5680 (канальная линия от 22 июня), выше - на $1.5780.

ЗОЛОТО - Золото стабилизировалось после существенного падения накануне, вызванного укреплением доллара.


С технической точки зрения золото в четверг потеряло в цене 0.46%. При этом техническая картина не изменилась и ближайший уровень поддержки находится на $1,156.00 (минимум 2 июля), на $1,145.40 (минимум 18 марта) и на $1,142.40 (минимум 17 марта). С другой стороны, преодоление сопротивления в области $1,174.80 (пик 01 июля) сделает целью роста $1,187.60 (максимум 29 июня) и $1,209.00 (пик 25 мая).

 

НЕФТЬ - Цены на нефть во вторник рухнули к $50.50 прежде, чем заметно восстановиться.

Министерство топлива США повысило прогноз по добыче нефти:

-повышен прогноз добычи на 2015 год до 9.47 млн. в сутки с 9.43 млн. в сутки;

-повышен прогноз добычи на 2016 год до 9.32 млн. в сутки с 9.27 млн. в сутки.

Между тем, участники рынка следят за ситуацией в Вене, где решается вопрос подписания соглашения с Тегераном относительно ядерной программы.


Нефть марки WTI показала минимумы в районе $55.50 (ближайшая поддержка) прежде, чем восстановиться к $52.93. Выше сопротивление находится на $54.60 и $55.12 (50% июльского падения).



ЕВРО - Евро восстановился после понесенных ранее потерь. Курс вырос из области дневных минимумов на $1.0914, которые были установлены в преддверии саммита ЕС.

Давление на курс также во вторник оказал тот факт, что на рынке возникли слухи о том, что ЕЦБ может готовиться к действиям, направленным на защиту финансовой стабильности, что продолжает давить на евро.


EUR/USD восстановился и сейчас торгуется выше $1.1000. Курс ранее прошел поддержку на $1.0980. Теперь поддержка отмечается на $1.0914 (дневной минимум) и на $1.0900 (психологически важный уровень). Сопротивление остается на $1.1150 (дневной максимум), выше - в области $1.1280 и на $1.1390-$1.1430.



ИЕНА - Иена остается в рамках своего прежнего диапазона.

Опубликованные до начала торгов данные показали, что дефицит торгового баланса США в мае вырос на 2.9%. Рост оказался меньшим, чем прогнозировали аналитики.


USD/JPY несколько снизился, однако продолжает торговаться ниже Y123.00. Сопротивление находится в области Y123.30 (канальная линия сопротивления от 5 июня), выше - на Y124.40 (максимумы 17 июня). Поддержка остается в районе Y121.90/80 (дневные минимумы).



ФРАНК - Швейцарский франк отступил против доллара во вторник на фоне продаж евро против основных валюты, в частности доллара.

В официальном заявлении по итогам саммита ЕС министры финансов отметили, что новый греческий министр первое, что должен сделать - прислать Еврогруппе новый запрос; новое письмо с просьбой получить поддержку ESM (Европейский механизм стабильности).

Вечером политический обозреватель Яннис Коуцумитис написал, что Греция надеется на 3-месячный временный займ, после которого стране будет предоставлен 2-3 летний кредит от ESM (Европейский механизм стабильности).

Это желание Греции, на что кредиторы могут выступить с контрпредложением о месячном предварительном займе и всего 2-летней программе финансовой помощи посредством траншей. В действительно то, что необходимо сделать, по словам Коуцумитиса, это решить вопрос о списании долгов Греции. Обсуждения данного вопроса пока практически не ведутся.


USD/CHF торгуется сдержанно. Сопротивление расположено на Chf0.9540 (максимумы 27 мая). Поддержка находится в области минимумов 3 июля на Chf0.9400, затем - Chf0.9340.



СТЕРЛИНГ - Британский фунт стерлингов снижается против доллара США. при этом евро упал ниже $1.1000. GBP/USD также снижается после публикации слабой статистики по промышленному производству.

Выпуск производственного сектора в мае составил -0.6% м/м и 1% г/г против прогноза 0.1% и, 1.8% соответственно, а промышленное производство в мае выросло на 0.4% м/м и 2.1% г/г против прогноза -0.2% м/м и 1.6% г/г соответственно.

GBP/USD упал более чем на 180 пп с $1.5600 с начала дня. Вторник - четвертый из последних пяти дней, когда фунт снижается. С 1 июля GBP/USD потерял порядка 300 пп.


GBP/USD прошел поддержку на $1.5530/40 (теперь сопротивление) и $1.5480, показав минимумы в районе $1.5410 (поддержка теперь). Выше $1.5530/40 сопротивление находится на $1.5600.



ЗОЛОТО - Золото упало в цене во вторник, оказавшись под давлением роста доллара США. Давление на драгоценный металл также оказывает тот факт, что золото не смогло получить поддержку от спроса на безопасные активы на фоне неопределенности, связанной с Грецией.


Золото протестировало минимумы на $1147.53 (промежуточная поддержка) прежде, чем стабилизироваться в районе $1154.80. Ниже поддержка находится на $1142.40 (минимумы 17 марта). Ближайшее сопротивление находится на $1159 (часовые максимумы вторника) и $1,180 (максимум 30 июня).

 

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы отступили в среду, при этом негативная динамика на рынке нефти наблюдается пятую сессию подряд. В среду катализатором продаж послужил правительственный отчет, который показал неожиданное увеличение запасов сырой нефти в США на прошлой неделе.

Так, по официальным данным на прошлой неделе запасы нефти выросли на 400,000 баррелей, в то время как аналитики прогнозировали снижение на 1.1 млн. баррелей. Американский Институт Нефти во вторник сообщил о падении объемов коммерческих запасов на 958,000 баррелей.

Согласно данным, запасы бензина выросли на 1.2 млн. баррелей, а запасы дистиллятов увеличились на 1.6 млн. баррелей. Аналитики прогнозировали снижение на 400,000 баррелей и рост на 400,000 баррелей соответственно.


Нефть марки WTI показала минимумы в районе $50.92, причем ближайшая поддержка располагается на $50.58 (минимум 7 июля), в районе $49.47 (минимум 6 апреля) и на $48.10 (минимум 2 апреля). Взятие ближайшего сопротивления $56.78 (пик 3 июля) откроет дорогу на $57.95 (максимум 2 июля) и $58.98 (пик 1 июля).



ЕВРО - Евро несколько восстановился после падения накануне. Премьер-министр Греции Ципрас, выступая в Европарламенте, сегодня заявил, что его страна намерена вести дальше переговоры с кредиторами. В воскресенье - последний срок заключения соглашения.

Кристиан Нойер заявил, что греческие банки больше не получат срочное кредитование, если правительство не сможет подписать соглашение с кредиторами.
Согласно последним сообщениям, премьер-министр Греции Ципрас пообещал предоставить “конкретные предложения” и попросил расширить программу помощи еще на три года.

Греция получила дополнительное время для заключения соглашения, которое позволило бы избежать дефолта и выхода страны из еврозоны. Тем временем, банковские выходные и меры по контролю за капиталом в Греции продлены до пятницы.


EUR/USD восстанавливается, и торгуется выше $1.1000. Поддержка отмечается на $1.0918 (вчерашний минимум) и на $1.0900 (психологически важный уровень). Сопротивление остается на $1.1100 (канальная линия с 22 июня), выше - в области $1.1280 и на $1.1390-$1.1430.



ИЕНА - Иена достигла семинедельного максимума против доллара США на фоне коррекции китайских фондовых рынков и соответствующего роста спроса на безопасные активы в виду отсутствия видимого прогресса в ходе переговоров Греции с кредиторами.

Японская валюта получила поддержку в привычном уже качестве валюты-убежища на фоне обострения ситуации в Греции и Китае, которое вынуждает инвесторов прибегать к менее рисковым активам.

Более того, доллар дешевеет по всем направлениям в результате фиксации прибыли по длинным позициям. Также дополнительную поддержку иена получила в виде лучших, чем ожидалось, данных по платежному балансу Японии. Так, профицит платежного баланса достиг Y1.881 трлн, тогда как ожидалось Y1.542 трлн.


USD/JPY показал минимумы на Y120.50 прежде, чем слегка восстановиться. Сопротивление находится в области Y123.20 (канальная линия сопротивления от 5 июня), выше - на Y124.40 (максимумы 17 июня).



ФРАНК - Швейцарский франк упал в среду против доллара на фоне восстановления последнего.

Публикация протокола встречи FOMC не оказала существенного влияния на рынок:

-многие члены комитета высказали озабоченность ситуацией в Греции;

-один из членов комитета высказал готовность повысить ставку в июне, однако, заявил о готовности подождать;

-ряд членов комитета предостерегли от преждевременного повышения ставки;

-некоторые полагают, что слабые результаты первого полугодия могут ограничить продажи;

-другие высказались по поводу неопределенности роста в Китае;

-большинство перед повышением ставки предпочло бы увидеть дальнейший прогресс рынка труда;

-некоторые полагают, что недостаточное использование трудовых ресурсов может быть исчерпано до конца года.


USD/CHF возвращается к Chf0.9400 (минимумы 3 июля), ниже поддержка находится на Chf0.9340. Ближайшее сопротивление расположено в области Chf0.9500/10 (вчерашние максимумы). Выше сопротивление расположено на Chf0.9540 (максимумы 27 мая).



СТЕРЛИНГ - Британская валюта понесла потери в ходе представления проекта бюджета Великобоитании.

Министр финансов Великобритании, Осборн, в своем выступлении заявил, что сильная экономика необходима для сильной обороны:

- глобальные экономические риски возрастают;

- бюджет в первую очередь будет обеспечивать экономическую безопасность;

- OBR считает, что в последующие периоды будет отмечаться стабильный рост;

- дефицит должен сокращаться, как это и было при прошлом парламенте;

- 2015 год должен стать годом крупнейших приватизационных проектов;

- Великобритания вернется к профициту в 2019/20 годах;

- Великобритания предпринимает меры для подстегивания продуктивности.
OBR понизил прогноз по ВВП на 2015 до 2.4% против 2.5% ранее

Проект бюджета предполагает снижение корпоративного налога до 19% в 2017:

-налог будет снижен до 18% в 2020;

-ежегодный лимит на инвестиции будет повышен до 200k;

-налог на дивиденды по акциям будет реформирован;

-пенсионные накопления будут рассматриваться как ISA (не облагаемые налогами накопительные схемы);

-максимальный показатель облагаемого налогом на наследство повысится до 1млн. в 2017;

-другие налоги на наследование семейного жилья не предусматриваются.


GBP/USD пробил $1.5400. Ниже поддержка находится в области $1.5350. Выше $1.5530/40 сопротивление находится на $1.5600.



ЗОЛОТО - Цены на золото практически не изменились после публикации протоколов FOMC, которые показали, что Федеральному резерву необходимо больше макроэкономических данных для принятия решения относительно начала процесса нормализации процентных ставок.


Золото вернулось к $1159.45. Ближайшая поддержка находится на $1142.40, ниже - в области $1130.40 (минимумы ноября 2014 года). С другой стороны, прохождение $1162.10 (минимум 5 июня) откроет дорогу на $1170.00 (минимум апреля).

 

НЕФТЬ - марки WTI накануне выросла на фоне укрепления фондового рынка Китая и ослабления доллара, а также после сообщений о том, что по данным высокопоставленного иранского дипломатического источника, переговоры «шестерки» международных посредников и Ирана по урегулированию иранской ядерной программы (ИЯП), вероятно, продлятся еще неделю.
оскресенье он станет предметом обсуждения на саммите ЕС.


С технической точки зрения ближайший уровень сопротивления для WTI располагается в области $54.20. выше возможно восстановление в район $55.20. Взятие сопротивления $56.78 (пик 3 июля) откроет дорогу на $57.95 (максимум 2 июля) и $58.98 (пик 1 июля). Ближайшая поддержка располагается на $50.58 (минимум 7 июля), в районе $49.47 (минимум 6 апреля) и на $48.10 (минимум 2 апреля).



ЕВРО - укрепил свои позиции после того, как стало известно, что
греческое правительство представило международным кредиторам новый проект экономических реформ. причем премьер-министр Греции Алексис Ципрас согласился на повышение налогов и реформирование пенсионной системы, как того требовали Еврокомиссия, Европейский центробанк и Международный валютный фонд.

Кроме того, греческое правительство предполагает провести сокращение бюджетных расходов более чем на 12 млрд евро.

В пятницу греческое правительство будет добиваться одобрения проекта на заседании парламента страны.

В субботу документ будет изучен на встрече министров финансов стран еврозоны. В воскресенье он станет предметом обсуждения на саммите ЕС.


EUR/USD протестировал сопротивление находится в области $1.1120/25, выше которого возможно продолжение роста в направлении $1.1280 и на $1.1390-1.1430.. Поддержка остается на $1.0980 (минимум понедельника), $1.0954 (минимум 29 июня), затем - в области $1.0918 (минимум 2 июня) и на $1.0900 (психологически важный уровень).



ИЕНА - остается под давлением против доллара на фоне возобновления роста на фондовом рынке Китая и соответствующего снижения спроса на безопасные активы.

Опубликованные накануне экономические данные показали, что базовые заказы на машины и оборудование в мае выросли на 0.6% м/м. Это говорит в пользу роста капиталовложений национальных компаний. Аналитики прогнозировали падение показателя на 4.9% после того, как в апреле заказы выросли на 3.8%. В годовом выражении показатель вырос на 19.3% г/г.


USD/JPY преодолел накануне область Y121.40 (теперь поддержка) прежде, чем достигнуть сопротивления в области Y122.00 (сессионный максимум). Выше возможно продолжение роста в район Y123.00.



ФРАНК- Доллар остается в рамках прежнего своего диапазона, однако, несколько сократил свои достижения после публикации данных, засвидетельствовавших рост количества обращений за пособием по безработице на минувшей неделе на 15,000 до 297,000.
По оценкам МВФ рост глобальной экономики в 2015 ожидается на уровне 3.3% против 3.5% прогноз роста на 2016 год оставлен на уровне 3.8%
США 2.5% против 3.1% в апреле. причиной снижения прогноза стала “временная слабость” по итогам 1 квартала;
Аналитики TD Securities полагают, что ФРС все еще настроен осторожно и шансы повышения ставки в сентябре снижаются.

По мнению аналитиков BNPP неопределенность в отношении Греции может заставить ФРС отложить повышение ставки на декабрь, результатом чего станет снижение темпов роста американской валюты.


USD/CHF торгуется в рамках сложившегося диапазона. Выше максимума 2 июля на Chf0.9500 сопротивление расположено на Chf0.9540 (максимумы 27 мая). Поддержка находится в области минимумов 3 июля на Chf0.9400, затем - Chf0.9340.



СТЕРЛИНГ Британский фунт стерлингов восстанавливается на фоне ослабления доллара против основных валют. Банк Англии, как и ожидалось, оставил ставку без изменений на уровне 0,5% и объемы выкупа активов на отметке £375 млрд.

В пятницу, 10 июля, в 08:30 GMT выйдет майский отчет по торговому балансу Великобритании.


GBP/USD восстановился к $1.5400. Поддержка остается в области $1.5330/20 (вчерашние минимумы). Выше $1.5420 (максимум 9 июля) целью роста станет $1.5530/40, выше сопротивление находится на $1.5600.



ЗОЛОТО - Золото стабилизировалось после публикации более слабых по сравнению с ожиданиями данных из США, спровоцировавших спекуляции относительно того, что ФРС не будет торопиться с повышением процентных ставок. Кроме того, поддержку золоту оказал тот факт, что МВФ понизил прогноз роста глобальной экономики в 2015 до 3.3% против 3.5% в апреле. Прогноз роста на 2016 год оставлен на уровне 3.8%

В США темпы роста понижены до 2.5% против 3.1% в апреле. Причиной снижения прогноза стала “временная слабость” по итогам 1 квартала.


С технической точки зрения техническая картина не изменилась и ближайший уровень поддержки находится на $1,145.40 (минимум 18 марта) и на $1,142.40 (минимум 17 марта). С другой стороны, преодоление сопротивления в области $1,174.80 (пик 01 июля) сделает целью роста $1,187.60 (максимум 29 июня) и $1,209.00 (пик 25 мая).

 

НЕФТЬ - в пятницу консолидировалась вблизи отметки 52.00. Инвесторы немного успокоились по поводу ситуации в Китае. Напомним, чтоКитай является крупнейшим потребителем нефти и паника на фондовом рынке оказывала давление на "черное золото". Однако после ряда мер китайских властей по стабилизации обстановки и сообщения в государственной газете Xinhua News Agency о том, что китайская полиция нанесла визит China Securities Regulatory Commission с целью расследования “подозрительных коротких продаж”, паника поутихла. Фондовые рынки выросли, а нефть отошла от минимальных уровней.

Поддержку рынку оказало также сообщение о том, что инфляция в Китая в июне выросла на 1.4%.

Тем временем, переговоры с Ираном будут продлены до понедельника. Так что отмашка на продажу нефти, в случае, если с Ирана-таки снимут санкции, пока задерживается.

Вышедшие данные от Baker-Hughes показали, что общее количество нефтегазовых вышек в США составило 863 против 862 на прошлой неделе.


С технической точки зрения курс вполне может продолжить снижение. Ближайшей поддержкой является область 53.20. Далее - психологически важный уровень на 50.00. Сопротивление находится на 52.80 и далее - на 53.40.



ЕВРО - в пятницу прибавил почти 1% на фоне усиления оптимизма касательно потенциального положительного соглашения между Грецией и ее кредиторами. Особенно это актуально в свете предстоящей в воскресенье встречи Еврогруппы и саммита лидеров ЕС.

Однако эксперты все равно настроены скептически. В случае подписания соглашения с кредиторами, кратковременное укрепление евро завершится возобновлением слабости единой валюты, поскольку инвесторы по всей вероятности вернутся к фондированию евро позиций carry trades.

В случае выхода Греции из еврозоны ЕЦБ может быть вынужден использовать находящийся в его распоряжении инструментарий для сохранения контроля над спредами суверенных долговых обязательств. Либерализация монетарной политики приведет к усилению давления на евро. В конце концов, ЕЦБ сможет контролировать спреды.

Тем не менее, эксперты полагают, что чем спокойней рынки будут торговаться после выхода Греции из еврозоны, тем более негативные долгосрочные последствия будут угрожать евро.


С технической точки зрения EUR/USD не смог закрепиться выше $1.1200. Промежуточная поддержка находится на $1.1010. Ниже поддержка отмечается в области $1.0920/50. Сопротивление остается в области $1.1250 и на $1.1280.



ИЕНА - оставалась под давлением против доллара США, несмотря на некоторое ослабление доллара, поскольку возросли шансы на то, что соглашение по Греции будет вскоре достигнуто. Это усилило спрос на рисковые активы и снизило роль валют-убежищ, к которым и принадлежит иена.

Вышедшие данные показали рост потребительского доверия в Японии в июне с 41.4 до 41.7.

Представитель Банка Японии, Хамада, заявил, что Банку Японии следует быть готовым к продолжению мягкой монетарной политики в случае, если запланированное на 2017 год повышение налогов повредит экономике.

Также он отметил, что Банк Японии может подождать прежде, чем принимать решения, чтобы отследить влияние на ситуацию китайского фондового рынка.


С технической точки зрения USD/JPY смог преодолеть промежуточное сопротивление в районе Y122.00. Следующим уровне сопротивления является Y123.00. Выше - Y124.50. Поддержка остается в области Y120.50.



ФРАНК - в пятницу несколько компенсировал рост, показанный в ходе недели после того, как председатель ФРС США Джанет Йеллен в ходе своего выступления заявила, что “было бы правильным начать повышение ставок до конца текущего года”. Также она добавила, что стимулирующая монетарная политика должна сворачиваться медленно.

Еще один представитель ФРС, Розенгрин, сказал, что повышение ставки в текущем году может быть оправдано.


С технической точки зрения USD/CHF восстанавливается после падения. Ближайшее сопротивление расположено в области Chf0.9500/10. Выше сопротивление расположено на Chf0.9540 (максимумы 27 мая). Областью поддержки является Chf0.9320.



СТЕРЛИНГ - в пятницу заметно вырос, компенсировав большую часть недельного снижения. Данные по строительному сектору в мае показали замедление, хотя аналитики были даже слишком оптимистично настроены после состоявшихся в мае выборов. Активность в секторе упала 1.3% м/м, однако, предыдущие данные были пересмотрены в сторону небольшого повышения.

Отдельный отчет показал неожиданное улучшение в мае торгового баланса. В целом, дефицит торгового баланса Великобритании показал самое стремительное сокращение с 2013 года, благодаря снижению импорта, тогда как экспорт остался на месте. Падение импорта говорит о том, что в мае несколько ослабел внутренний спрос, однако, пока рано говорить об устойчивом его ослаблении.


С технической точки зрения GBP/USD установил максимум на 1.5550 на фоне вышедших данных, показавших максимальное сокращение дефицита торгового баланса Великобритании с июня 2013 года, после чего вернулся ниже фигуры. Поддержка находится в области $1.5330/20 (минимумы среды). Выше $1.5550 целью роста станет область $1.5600.



ЗОЛОТО - в пятницу дорожало за счет подъема на фондовом рынке Китая и предположительно более осторожного подхода ФРС к повышению процентных ставок.

Фондовые рынки Китая в четверг выросли на 6% благодаря вмешательству властей, стремящихся остановить падение, в ходе которого рынок за три недели потерял треть стоимости.

Рынок счел текст опубликованного в среду протокола июньского совещания ФРС более осторожным, чем ранее. Судя по нему, Федеральный Резерв по-прежнему не уверен, когда следует начать повышение процентных ставок, учитывая неоднозначные показатели американской экономики и проблемы Китая и Греции.


С технической точки зрения золото тестирует промежуточное сопротивление на 1164.50. Его преодоление откроет дорогу к 1172.50. Преодоление данного уровня в ближайшее время маловероятно. Поддержка остается в районе пятничного минимума на 1158.20. Далее - на 1147.50.

 

НЕФТЬ - марки WTI к завершению торгового дня возобновила снижение и вернулась под отметку $52 за баррель на фоне сообщений о приближении заключения соглашения по ядерной программе Ирана, результатом чего станет ослабление санкций и активизация экспорта нефти из страны.
Кроме того, в качестве факторов давления на цены следует отметить рост доллара и публикацию отчета ОПЭК в соответствии с данными которого предложение нефти в 2015 году вырастет, а спрос снизится.


С технической точки зрения ближайший уровень сопротивления для WTI располагается в области 53.80-54.20. Выше возможно восстановление в район 55.20. Поддержка располагается на 51.00. Ниже нет значимых уровней вплоть до психологической отметки 50.



ЕВРО - остается под давлением против доллара, поскольку участники рынка проявляют осторожность, несмотря на последние новости по поводу Греции. Рынки оценивают влияние на рынок соглашения с Грецией и недавние высказывания представителей ЕС.

Глава Европейского Совета Дональд Туск заявил, что парламенты стран ЕС, включая парламент Греции, одобрят соглашение, поскольку оно содержит “строгие условия”.

В то же время Канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что теперь нет необходимости обсуждать план Б, однако, она не прокомментировала детали программы помощи.
консолидацию.

Напомним, что в воскресенье лидеры ЕС в результате ночных переговоров достигли соглашения о выделении программы помощи для Греции.

Президент Еврокомиссии Жан-Клод Юнкер заявил, что выход Греции из состава Еврозоны отменяется, и добавил, что надеется, что парламент и правительство Греции выполнят все соглашения, достигнутые в ходе саммита.

Инвесторов интересует вопрос, сможет ли соглашение между Афинами и ЕС фундаментально решить проблему задолженности Греции.


Во вторник, 14 июля в 06:00 GMT Германия представит гармонизированный индекс потребительских цен.

В 09:00 GMT будет опубликован индекс настроений в деловой среде Германии института ZEW. Июльский показатель ожидается на отметке 30,0 против 31,5.


EUR/USD остается под давлением и торгуется чуть выше промежуточного уровня поддержки $1.1000.
Поддержка остается на $1.0975/80 (минимумы 8, 14 июля), $1.0954 (минимум 29 июня), затем - в области $1.0918 (минимум 2 июня) и на $1.0900 (психологически важный уровень). Сопротивление остается в области $1.1250 и на $1.1280.



ИЕНА - остается под давлением против доллара на фоне возобновления роста на фондовых рынках и соответствующего снижения спроса на безопасные активы.

Курс USD/JPY пробил барьер на 123, поскольку доллар снова пользуется спросом. Соглашение между Грецией и ее кредиторами наконец-то было достигнуто, что убирает с повестки дня необходимость использования иены, как валюты-убежища.


USD/JPY смог достигнуть промежуточного сопротивления Y123.50. Следующим уровне сопротивления является Y124.20. Ближайшей поддержкой теперь является область Y122.20. Ключевая поддержка остается в области Y120.50.



ФРАНК- Доллар вырос против основных валют после того, как заключение долгожданного соглашения Греции с кредиторами вернуло в фокус внимания инвесторов ожидания повышения процентной ставки ФРС, которое, по некоторым оценкам, вероятно уже в сентябре. В этой связи запланированное на вторую половину недели выступление Джанетт Йеллен в конгрессе приобретает дополнительное значение.

В 12:30 GMT выйдет отчет по розничным продажам в США. В июне показатель составит 0,3% против 1,2%.


USD/CHF торгуется у верхней границы сложившегося диапазона. Выше максимума 2 июля на Chf0.9500 сопротивление расположено на Chf0.9540 (максимумы 27 мая). Поддержка находится в области минимумов 3 июля на Chf0.9400, затем - Chf0.9340.



СТЕРЛИНГ -Продажи кросс-курса EUR/GBP и ослабление евро после объявления решения по Греции спровоцировали рост пары GBP/USD выше отметки 1.55. В последствии, однако, укрепление доллара оказало давление на пару, в результате чего все дневные достижения курса были нивелированы.

Банк Англии в своем квартальном исследовании кредитных условий показал, что

- во втором квартале банки отчитались о самом высоком спросе на ипотечные кредиты с четвертого квартала 2013 года;

- в третьем квартале банки ожидают роста спроса на ипотеку и усиление возможностей ипотечного кредитования;

- во втором квартале кредитоспособность всех направлений бизнеса осталась неизменной.

В 08:30 GMT выйдут инфляционные данные по Великобритании.


GBP/USD торгуется в области $1.5480. Важная поддержка остается в области $1.5320. Выше $1.5550 (максимум 10 июля) целью роста станет область $1.5600.



ЗОЛОТО - Золото остается под давлением на фоне возобновления роста мировых фондовых рынков и заключения соглашения Греции с кредиторами результатом чего стало снижение спроса на безопасные активы.


С технической точки зрения техническая картина не изменилась и ближайший уровень поддержки находится на $1,145.40 (минимум 18 марта) и на $1,142.40 (минимум 17 марта). С другой стороны, преодоление сопротивления в области $1,174.80 (пик 01 июля) сделает целью роста $1,187.60 (максимум 29 июня) и $1,209.00 (пик 25 мая).

 

НЕФТЬ - незначительно подросла, хотя в первой половине дня заметно подешевела. Появились официальные сообщения о достижении соглашения по иранскому вопросу, что говорит о скором снятии санкций с Тегерана и резком росте экспорта иранской нефти.

Цены на нефть потеряли больше доллара. По мнению экспертов, Иран нарастит экспорт на 60%, примерно за год, если соглашение будет одобрено. Ключевым вопросом здесь является, как быстро иранская нефть выплеснется на рынок.

Ближе к завершиню торговой сессии цены на "черное золото" подросли, но не вышли за рамки диапазона последних дней.


С технической точки зрения ближайшей поддержкой является область 50.90. Далее - психологически важный уровень на 50.00. Сопротивление находится на 53.40 и далее - на 55.10.



ЕВРО - не смог закрепить свои достижения и вернулся в район нижней границы дневного диапазона.

Ранее курс не продемонстрировал значительной реакции на вышедшие данные по промышленному производству в Еврозоне и индексу деловых настроений в Германии. Инвесторы ждут итогов голосования греческого парламента.

Вышедший отчет показал, что в Германии индекс настроений в деловой среде института ZEW в июле упал до 29.7 с июньских 31.5. Таким образом, индекс снижается четвертый месяц подряд. В то же время промышленное производство в Еврозоне в мае выросло на 1.6%, чем в мае прошлого года, но снизилось на 0.4% по сравнению с апрелем.

Что касается Греции, то всего через несколько часов после достижения соглашения о программе помощи в размере 86 млрд евро появились серьезные сомнения насчет того, сможет ли Ципрас убедить парламент Греции одобрить данный документ.


EUR/USD остается под давлением после неудачной попытки восстановления, вызванной публикацией слабых данных из США. Ниже $1.0970 поддержка отмечается в области $1.0920/50. Сопротивление остается в области $1.1040 и на $1.1120.



ИЕНА - торговалалсьв достаточно узком диапазоне на фоне сохранения тенденции укрепления фондовых индексов и соответствующего снижения спроса на безопасные активы.


USD/JPY протестировал сопротивление в районе Y123.70, но преодолеть его не смог. Следующим уровнем сопротивления является Y124.20. Ближайшей поддержкой теперь является область Y122.20. Ключевая поддержка остается в области Y120.50.



ФРАНК - по итогам дня укрепился. Доллар снизился против основных валют после публикации неожиданно слабых данных по розничным продажам, спровоцировавших спекуляции относительно того, что состояние американской экономики не позволит ФРС начать процесс повышения процентных ставок в сентябре текущего года.

В США розничные продажи в июне составили -0.3% м/м против прогноза 0.2% м/м. Продажи без учета автомобилей (июнь) -0.1% м/м, против прогноза 0.5% м/м

Цены на импорт в июне составили -0.1%м/м против прогноза +0.1% м/м

Принимая во внимание слабые июньские данные по рынку труда, резкое снижение настроений в малом бизнесе и разочаровывающие данные по розничным продажам, следует признать, что опасения относительно более продолжительного чем это предполагалось периода замедления темпов роста крупнейшей мировой экономики имеют вполне реальные основания.

Тем не менее, следует помнить, что доллар практически обречен на укрепление в среднесрочной перспективе, поскольку рано или поздно, но в текущем году ФРС непременно начнет процесс повышения ставок, что составит еще долее разительный контраст по сравнению с ЕЦБ и Банком Японии, которые в обозримом будущем продолжат реализацию политики монетарного стимулирования.


USD/CHF протестировал сопротивление на 0.9520. После его преодоления целью роста станет область 0.9620. Поддержка остается в районе 0.9405, а более важная - на 0.9340.



СТЕРЛИНГ - резко вырос и сохраняет позитивный настрой после оптимистичного выступления главы Банка Англии Марка Карни. В частности, Карни заявил, что “приближается” время первого повышения ставки в Великобритании, а также, что повышение ставок будет проходить постепенно и медленными темпами

- циклы повышений ставок в Великобритании значительно короче, чем в США;

- домохозяйствам следует пересмотреть свое отношение к финансам, учитывая приближение повышения ставок;

- в последующие три года не ожидается возвращение ставок к историческим уровням;

- мы наблюдаем заметные изменения курса стерлинга, но это не является доминирующим фактором в инфляционной картине.


Во второй половине дня представитель Банка Англии, Майлз добавил оптимизма покупателям фунта, заявив, что нормализация монетарной политики должна произойти “скоро”, а новый “нейтральный” уровень ставки составит около 3.00% к началу 2018. Майлз также отметил, что время начала повышения ставки приближается и повышение должно быть постепенным.

GBP/USD пробил сопротивление на $1.5630. Его преодоление откроет дорогу к $1.5710. Ближайшая серьезная поддержка остается в районе $1.5440. Ключевая поддержка остается в области $1.5320.



ЗОЛОТО - сдало позиции на фоне более-менее спокойной ситуации в Греции. Однако инвесторы проявляют осторожность, поскольку эйфория от достижения соглашения с Грецией уже прошла. Теперь участникам рынка интересно, одобрит ли греческий парламент довольно строгие ограничения, являющиеся частью соглашения.


С технической точки зрения золото ранее протестировало промежуточное сопротивление на 1164.50. Его преодоление откроет дорогу к 1172.50. Преодоление данного уровня в ближайшее время маловероятно. Поддержка остается в районе пятничного минимума на 1151.10. Далее - на 1147.50.

 

НЕФТЬ - продолжала снижаться, несмотря на выход данных о большем, чем ожидалось, сокращении запасов нефти в США по итогам минувшей недели.

Запасы в США на прошлой неделе сократились на 4,346 млн баррелей при прогнозах снижения на 1,9 млн баррелей, однако нефтяной рынок отреагировал на статистику нейтрально.

В начале дня курс попробовал расти, поскольку стало ясно, что санкции с Ирана не будут сняты немедленно, а только после выполнения условий соглашения.


Угроза избытка предложения нефти продолжает довлеть над рынком. Напомним, что в июне нефтяники Саудовской Аравии установили новый рекорд по объемам добычи нефти. В минувшем месяце они добывали по 10,564 млн барр. в сутки, что подтверждают в ОПЕК. Таким образом, рекордный показатель был превышен более чем на 200 тысяч баррелей.

С технической точки зрения ближайшей поддержкой остается область 50.90. Далее - психологически важный уровень на 50.00. Сопротивление находится на 53.40 и далее - на 55.10.



ЕВРО - остается под давлением по отношению к американскому доллару. Инвесторы настроены довольно оптимистично по поводу голосования в греческом парламенте. Власти Греции одобрили соглашение с кредиторами. Теперь есть надежда и на то, что обещания будут выполнены, а Греция получит финансирования в рамках согласованной программы помощи.
МВФ предупреждает, что Греции необходимо ослабить долговую нагрузку больше, чем это готова сделать Европа.

Премьер-министр Греции Алексис Ципрас убедил крайне недовольные левые силы в парламенте проголосовать за строгие ограничительные меры, предполагаемые программой помощи. В телеинтервью Ципрас сказал, что хотя он не верил в соглашение, но другого пути не было, иначе в стране воцарился бы экономический хаос.

Он опроверг спекуляции по поводу своей досрочной отставки или формирования правительства национального единства с оппозиционной партией.


EUR/USD остается под давлением на фоне общего укрепления доллара, вызванной спекуляциями относительно скорого повышения процентных ставок в США.
Поддержка отмечается в области $1.0920. Сопротивление остается в области $1.1040 и на $1.1120.



ИЕНА - продолжает расти на фоне недавних событий Банка Японии и после выступления главы ФРС Джанет Йеллен в Конгрессе.

Банк Японии, как и ожидалось, оставил монетарную политику без изменений. Глава центрального банка Курода в своем выступлении сказал, что в экономике работают сильные циклы

- экономика Японии продолжает постепенно восстанавливаться;

- замедление производства и экспорта является временным;

- ожидания по инфляции, в целом, в долгосрочной перспективе повышаются;

- экономика Японии превысит свой потенциал роста в финансовом 2017 году;

- в первом полугодии 2016/17 года индекс потребительских цен достигнет 2%, если цены на нефть будут соответствовать прогнозам;

- некоторые члены правления Банка Японии смотрят на ценовые перспективы крайне осторожно;

- ожидается, что рост экономики Китая останется стабильным;

- китайские фондовые рынки будут находиться под наблюдением.

- ослабление японского экспорта отражает состояние американской экономики;

- в третьем квартале не наблюдается ослабления экономики;

- экономика США восстанавливается.

Во втором квартале рост годового ВВП Китая составил 7.0%, что повторяет результат предыдущего квартала, но слегка превышает прогнозы. Инвестиции и промышленное производство также оказались лучше прогнозов.

Инвесторы ждут дальнейших мер от государства, чтобы не повторился недавний обвал рынка, унесший около 30% капитализации. Пока что Пекину удается сдерживать панические настроения.


USD/JPY продолжает рост. Пара протестировала сопротивление в районе Y124.00, но преодолеть его не смогла. Следующим уровнем сопротивления является Y124.20. Ближайшей поддержкой теперь является область Y122.20. Ключевая поддержка остается в области Y120.50.



ФРАНК - снизился против американской валюты. Доллар существенно укрепил свои позиции против основных валют в среду после заявления председателя ФРС Джанетт Йеллен о том, что чем дольше ФРС медлит с повышением ставки, тем быстрее придется ее повышать

Йеллен также отметила существенный прогресс на рынке труда, по ее мнению

ожидается, что зарплаты вырастут по мере ускорения роста экономики;

отмечает первые признаки роста зарплат;

производительность труда разочаровывала и данный фактор может повредить росту зарплат.

Дополнительную поддержку доллару оказала публикация позитивных экономических данных. в частности индекс цен производителей в июне (окончательная оценка) составил 0.4%м/м против прогноза 0.2% м/м

Индекс активности в производственном секторе ФРБ Нью-Йорка (июль) 3.86 против прогноза 3.00. Промышленное производство в июне выросло на 0.3% против прогноза 0.2%.

Опубликованная в конце дня “Бежевая книга” ФРС показала в частности, что :
экономическая активность росла в период с середины мая по июнь.

рост активности в производственном секторе неравномерный, отмечаются сокращения
рабочих мест на производстве и в энергетическом секторе;

низкие цены на энергоносители стимулировали увеличение расходов в некоторых регионах;

сильный доллар ограничивает расходы в некоторых округах;

занятость выросла или стабилизировалась в большинстве округов;

в 4 округах отмечалось ужесточение рынка труда;

цены остались стабильными по сравнению с предыдущими данными;


USD/CHF вырос в ходе выступления Йеллен и протестировал сопротивление на 0.9550. После его преодоления целью роста станет область 0.9620. Поддержка остается в районе 0.9405, а более важная - на 0.9340.



СТЕРЛИНГ - резко снизился после данных по занятости в Великобритании. Данные по рынку труда Великобритании оказались на удивление слабыми. За период с марта по май занятость сократилась на 67,000. Уровень безработицы вырос до 5.6% с 5.5%, тогда как количество заявок на пособие по безработице в июне выросло на 7,000.

Это первое снижение занятости с марта 2013 года и первый рост безработицы с декабря 2013 года. Такие показатели могут негативно повлиять на сроки повышение ставки, сведя на нет ранее прозвучавшие позитивные заявления Карни. Фунт на вышедших новостях снизился.

Тем не менее, положительным моментом стал продолжающийся рост средних зарплат.
Домохозяйства продолжают наращивать свою расходную часть, несмотря на нулевую инфляцию, что является хорошей новостью для доверия к экономике.
Более того, ведущую роль в экономике продолжает играть сектор услуг и стоимость рабочей силы здесь является основной составляющей стоимости услуг. Это дает возможность предположить, что в среднесрочной перспективе инфляционное давление начнет возрастать.

Однако во второй половине дня курс восстановился.


GBP/USD смог оправиться после падения, спровоцированного выходом слабых данных из Великобритании и сейчас торгуется в районе $1.5620. Ближайшее сопротивление находится на $1.5710. Ближайшая серьезная поддержка остается в районе $1.5550. Ключевая поддержка остается в области $1.5320.



ЗОЛОТО - снизилось на фоне укрепления доллара и осторожного оптимизма в отношении Греции. По мнению экспертов, цена золота может к концу этого года упасть к отметке 1000 долларов за унцию ввиду роста ставок США. Ожидается, что ставки все-таки будут повышены в сентябре.


С технической точки зрения золото ранее протестировало поддержку в районе 1143.00. Его преодоление откроет дорогу к 1130.00. Ближайшее сопротивление теперь находится на 1151.10, а более важное - в области 1153.90.

 

НЕФТЬ - марки WTI к завершению торгового дня возобновила снижение и достигла нижней границы своего диапазона. Нефть завершает неделю с потерями на фоне укрепления доллара и активизации опасений в отношении роста предложения нефти после снятия международных санкций с Ирана.
Кроме того, в качестве фактора давления на цены следует отметить публикацию отчета ОПЭК в соответствии с данными которого предложение нефти в 2015 году вырастет, а спрос снизится.


С технической точки зрения ближайший уровень сопротивления для WTI располагается в области 52.00, выше целью роста станет район 53.80-54.20. Далее возможно восстановление в район 55.20. Поддержка располагается на 50.90/60. Ниже нет значимых уровней вплоть до психологической отметки 50.



ЕВРО - Единая валюта после незначительного роста, вызванного сообщениями об одобрении греческими законодателями условий предоставления стране очередного пакета финансовой помощи, возобновила снижение на фоне общей тенденции укрепления доллара, а также в связи с пониманием того, что реализация программы помощи Греции будет сложным и продолжительным процессом.

Давление на евро оказало также заявление главы ЕЦБ Марио Драги о принятии решения о выделении дополнительных средств для греческих банков, намерения продолжить реализацию программы стимулирования роста и готовности в случае необходимости принять дополнительные меры для поддержки экономического роста.

В результате курс вернулся под отметку $1.09, достигнув минимального с мая текущего уровня $1.0855. По мнению аналитиков RBS, EUR/USD до конца года упадет ниже паритета.


EUR/USD остается под давлением. Единая валюта протестировала поддержку в районе $1.0850. Ее преодоление ускорит снижение евро, и целью станет область $1.0780. Сопротивления остаются в районах $1.0960 и $1.1040.



ИЕНА - Курс USD/JPY смог накануне преодолел уровень 124.00. Курс сохраняет поддержку как на фоне укрепления доллара, так и в связи с падением спроса на безопасные активы на фоне роста мировых фондовых индексов.
По мнению аналитиков Danske Bank, “фундаментально иена является существенно недооцененной валютой, что стало результатом политического сопротивления дальнейшему снижению. Ожидается, что власти Японии продолжат вербально воздействовать на удешевление иены, что скажется и на кросс-курсах японской валюты.
В перспективе 6-12 месяцев курс USD/JPY войдет в фазу консолидации. Поддержку доллару будут оказывать ожидания повышения ставок уже в сентябре, а поддержку иене - дальнейшее улучшение торгового баланса Японии. В годовой перспективе курс будет в районе 127.”


USD/JPY сохраняет восходящий импульс. Пара ранее протестировала сопротивление в районе Y124.20, но преодолеть его не смогла. Следующей зоной сопротивления является Y124.40/60. Ближайшей поддержкой теперь является область Y122.20. Ключевая поддержка остается в области Y120.50.



ФРАНК- Доллар вырос против основных валют. Индекс доллара в четверг достиг 7-недельного максимума после того, как солидные данные по рынку труда привели к усилению ожиданий относительно повышения ФРС процентных ставок до конца 2015 года.

Департамент труда неожиданно сообщил о снижении обращений за пособием по безработице на минувшей неделе на 15,000 до 281,000, что стало свидетельством усиления рынка труда и привело к активизации спекуляций, что ФРС может повысить ставку уже в сентябре.

Пятница, 17 июля принесет в 12:30 GMT индекс потребительских цен в США, а также данные по рынку недвижимости.


USD/CHF сохраняет позитивный настрой после выступления Йеллен. Ближайшей целью роста является область 0.9620. Поддержка остается в районе 0.9405, а более важная - на 0.9340.



СТЕРЛИНГ падение кросс-курса EUR/GBP ниже психологически важного уровня 0.7000 и ослабление евро после объявления решения по Греции спровоцировали возобновление роста пары GBP/USD.


GBP/USD смог оправиться после падения, спровоцированного выходом слабых данных из Великобритании и сейчас торгуется в районе $1.5640, сохраняя позитивный настрой. Ближайшее сопротивление находится на $1.5710. Ближайшая серьезная поддержка остается в районе $1.5550. Ключевая поддержка остается в области $1.5320.



ЗОЛОТО - Золото остается под давлением на фоне возобновления роста доллара и мировых фондовых рынков после заключения соглашения Греции с кредиторами, результатом чего стало снижение спроса на безопасные активы.


С технической точки зрения техническая картина не изменилась. Курс протестировал ближайший уровень поддержки, который находится на $1,145.40 (минимум 18 марта). Ниже целью снижения станет $1,142.40 (минимум 17 марта). С другой стороны, преодоление сопротивления в области $1,174.80 (пик 01 июля) сделает целью роста $1,187.60 (максимум 29 июня) и $1,209.00 (пик 25 мая).

 

НЕФТЬ - в пятницу почти достигла психологически важной отметки $50.00 за баррель, после чего незначительно повысилась, но по итогам дня все равно потеряла 0,44%.

По данным компании Baker Hughes за минувшую неделю в США из эксплуатации было выведено шесть буровых и сейчас число используемых буровых достигло 857, в то время как в октябре прошлого года их было 1609.

В то же время в Канаде число буровых выросло на 23 - до 192, что обеспечило дополнительный приток нефти на рынок США и привело к снижению цен на нефть.


С технической точки зрения ближайшей поддержкой остается психологически важный уровень 50.00. Его преодоление может открыть дорогу на 48.80 и далее - на 44.60. Сопротивление находится на 51.70.



ЕВРО - в пятницу резко снизился. В Европе возобновились разговоры о возможном банкротстве Греции и открытии финансирования для нее. Греция получит финансирование, которое в понедельник ей позволит произвести необходимые платежи ЕЦБ и МВФ. Бундестаг одобрил решение о прорамме помощи Греции, однако, многие резко высказались против списания долгов.

Нервная обстановка вокруг Греции давит на евро. Кроме того, в центр внимания рынка возвращается дивергенция между ставками ФРС и ЕЦБ.


С технической точки зрения EUR/USD остается под давлением. Единая валюта протестировала поддержку в районе $1.0840. Ее преодоление ускорит снижение евро, и целью станет область $1.0780. Сопротивления остаются в районах $1.0960 и $1.1040.



ИЕНА - в пятницу преодолел уровень 124.00. Ожидается, что власти Японии продолжат вербально воздействовать на удешевление иены, что скажется и на кросс-курсах японской валюты.
В перспективе 6-12 месяцев курс USD/JPY войдет в фазу консолидации. Поддержку доллару будут оказывать ожидания повышения ставок уже в сентябре, а поддержку иене - дальнейшее улучшение торгового баланса Японии. В годовой перспективе курс будет в районе 127.


С технической точки зрения USD/JPY корректируется после тестирования сопротивления в районе Y124.20. Следующей зоной сопротивления является Y124.40/60. Ближайшей поддержкой теперь является область Y123.50. Далее поддержка находится в области Y123.00.



ФРАНК - в пятницу достиг 3-месячного минимума на фоне продолжающегося укрепления доллара.
Вышедшие данные показали, что в июне потребительская инфляция в США оказалась в рамках ожиданий. Представитель ФРС отметил, что Фишер инфляция в США слишком низкая.
Индекс потребительских настроений Reuters/Michigan в июле упал до 93.3 против прогноза 97. Однако данные по рынку недфвижимости, в частности, начатые строительства домов в июне показали рост до 1.174 млн против прогноза 1.110 млн.

Основную же поддержку американской валюте оказывают ожидания первого повышения ставок ФРС, которое начнет цикл возвращения монетарной политики к нормальной. После выступления главы ФРС Йеллен в Конгрессе, которое состоялось несколькими днями ранее, рынок уверен, что ставки повысят в сентябре.


С технической точки зрения USD/CHF сохраняет позитивный настрой. Следующей целью роста является область 0.9620/40. Поддержка сейчас находится в районе 0.9520, а более важная - на 0.9420.



СТЕРЛИНГ - всю пятницу провел в достаточно широком диапазоне, но завершил день практически в точке открытия. Глава Банка Англии Карни заявил, что центральный банк не имеет ранее установленного плана по ставкам.

Поддержку стерлингу оказывал падающий кросс-курс EUR/GBP. В пятницу не было важных данных из Великобритании и ЕС.


С технической точки зрения GBP/USD торгуется чуть выше $1.5600. Ближайшее сопротивление находится на $1.5710. Ближайшая серьезная поддержка остается в районе $1.5550. Ключевая поддержка остается в области $1.5320.



ЗОЛОТО - в пятницу продолжило снижение на фоне укрепления доллара. Из событий можно отметить, что Китай впервые с апреля 2009 года повысил свои золотые резервы до 53.31 млн тройских унций с 33.89 млн ранее. В последний раз данная статистика обновлялась в 2009 году, и с тех пор количество золота считалось неизменным — 1,054 тысячи тонн.

Таким образом, за 6 лет Китай купил 604 тысячи тонн золота, тем самым увеличив запасы на 57%. В итоге по объему запасов золота в резерве Китай занимает пятое место в мировом рейтинге.

Однако на цену золота данная новость не повлияет.


С технической точки зрения золото достигло поддержки на 1132.30. Отсюда возможен откат. Ближайшее промежуточное сопротивление находится на 1134.40. Более значитальное - в районе 1143.30.

 

НЕФТЬ - марки WTI накануне вплотную приблизилась к психологической отметке $50.00, ниже которой цена не закрывалась с 2 апреля.

Большинство участников рынка обвиняют в падении котировок Иран, в частности ожидаемое увеличение поставок сырья на мировые рынки после снятия со страны международных санкций. Накануне Иран сообщил, что после снятия санкций в течение 7-ми месяцев готов добывать 4 млн. баррелей в сутки и еще 4.7 млн. в будущем.

Тем не менее, складывается впечатление, что здесь больше замешан Китай. По данным таможенной службы Китая в мае объемы импорта нефти в Китай упали на 26% - максимум с ноября. В годовом выражении показатель упал на 11%.


С технической точки зрения ниже психологической отметки $50 ближайшая поддержка находится на $49.47 (минимум 6 апреля), далее - $48.11 (минимум 2 апреля) и $47.05 (минимум 1 апреля). Прохождение $52.54 (максимум 16 июля) вернет в фокус рынка $53.94 (максимум 15 июля) и $54.35 (максимум 10 июля).



ЕВРО - Единая валюта возобновила снижение.Наряду с ожиданиями повышения процентных ставок в США после того, как представитель ФРС Буллард заявил, что вероятность повышения ставки в сентябре оценивается больше, чем в 50%, а рост ВВП во втором полугодии составит 3%, рынок продолжает наблюдать за ситуацией в Греции. Пока известно, что фондовые рынки в Греции будут закрыты до 22 июля, Греция осуществила платежи ЕЦБ (€4.2 млрд),МВФ (€2.05 млрд) и Банку Греции (€0.5 млн). Это оказало некоторую поддержку евро на фоне того, что остальной рынок консолидируется в узком диапазоне.

Канцлер Германии Ангелы Меркель заявила о возможности снижения долговой нагрузки с Греции в случае быстрой реализации страной плана реформ.

Бундесбанк в своем ежемесячном отчете сказал, что сильное потребление оказывает поддержку экономике Германии:

- экспортные заказы способствуют росту экономики;

- “жесткая посадка” китайской экономики может оказать ощутимое влияние на экономику Германии.

Вышедшие утром данные показали, что в Германии цены производителей в июне упали на 1.4%.


EUR/USD остается под давлением. Ранее единая валюта протестировала поддержку в районе $1.0820. Ее преодоление ускорит снижение евро, и целью станет область $1.0780. Сопротивления остаются в районах $1.0960 и $1.1040.



ИЕНА - Курс USD/JPY сохраняет позитивный настрой на фоне как общего укрепления доллара, так и ослабления иены в связи с возобновлением роста мировых фондовых индексов и соответствующего снижения спроса на безопасные активы.

По мнению аналитиков Danske Bank, “фундаментально иена является существенно недооцененной валютой, что стало результатом политического сопротивления дальнейшему снижению. Ожидается, что власти Японии продолжат вербально воздействовать на удешевление иены, что скажется и на кросс-курсах японской валюты.
В перспективе 6-12 месяцев курс USD/JPY войдет в фазу консолидации. Поддержку доллару будут оказывать ожидания повышения ставок уже в сентябре, а поддержку иене - дальнейшее улучшение торгового баланса Японии. В годовой перспективе курс будет в районе 127.”


USD/JPY сохраняет восходящий импульс после тестирования Y124.40. Сопротивление находится вплоть до Y124.60. Выше целью роста станет район отметки Y125.00. Ближайшей поддержкой теперь является область Y123.50. Далее поддержка находится в области Y123.00. Ниже располагается область Y122.20.



ФРАНК- Доллар сохранил или укрепил свои позиции против основных валют на фоне сохранения ожиданий повышения процентной ставки ФРС во втором полугодии 2015 и обвала золота до 5-летнего минимума в связи с падением спроса на безопасные активы на фоне свидетельств сохранения низкой инфляции.

Напомним, что на минувшей неделе индекс доллара достиг 7-недельного максимума после того, как солидные данные по рынку труда привели к усилению ожиданий относительно повышения ФРС процентных ставок до конца 2015 года.


USD/CHF сохраняет позитивный настрой. Ближайшее сопротивление находится в районе сессионных пиков на Chf0.9645. Следующей целью роста является область Chf0.9680-Chf0.9720. Поддержка сейчас находится в районе Chf0.9520, а более важная - на Chf0.9420.



СТЕРЛИНГ - Фунт продолжает сдавать позиции. Отсутствие британской статистики сосредоточило внимание участников рынка на событиях в Греции, где сегодня после трех недель простоя наконец-то возобновили работу банки. Тем не менее, контроль капитала остается в силе.

Протоколы Комитета по монетарной политике Банка Англии, которые ожидаются в среду, станут главным событием неделя для фунта. Особый интерес протоколы приобретают на фоне того, насколько изменилась риторика членов МРС в последние дни.

Некоторые эксперты полагают, что Банк Англии готовит почву для повышения ставок, хотя оно планируется и не в ближайшее время.


GBP/USD остается под давлением. Ближайшая серьезная поддержка остается в районе $1.5550. Ключевая поддержка остается в области $1.5320. Ближайшее сопротивление находится на $1.5650, затем - на $1.5710.



ЗОЛОТО - Золото остается под давлением после вчерашнего обвала, в результате которого цена достигла 5-летнего минимума на фоне ожиданий неизбежного повышения процентных ставок в США и сообщений о существенно меньшем по сравнению с прогнозами росте резервов в Китае. Дополнительное давление на цены оказало вчерашнее заявление представителя ФРС Булларда оценившего вероятность повышения ставки в сентябре “больше, чем в 50%”.

Публикация важных экономических данных на сегодня не запланирована и золото по всей вероятности будет торговаться под влиянием динамики доллара США.

К настоящему моменту золото потеряло в цене -0.40% до 1102.80, достигнув ранее сессионного минимума в районе 1097.60.


С технической точки зрения ближайшее сопротивление располагается на 1105 и 1110. Поддержка находится в районе 1087, преодоление которого сделает целью снижения 1080.

 

НЕФТЬ - Нефть марки WTI слегка восстановилась во вторник после 4-дневного падения, при этом фьючерсы на нефть марки WTI смогли закончить сессию выше психологически важного уровня $50 за баррель. С начала месяца нефть потеряла более чем 14%.

Во вторник основную поддержку ценам на нефть оказало ослабление доллара США.

В среду министерство топлива США по прогнозам аналитиков может сообщить о том, что на прошлой неделе запасы сырой нефти сократились на 1.9 млн. баррелей.

Также в фокусе рынка остается Иран.


Нефть закрылась выше $50.00, при этом далее сопротивление находится на $52.54 (максимум 16 июля), затем - $53.94 (максимум 15 июля) и $54.35 (максимум 10 июля). Прохождение $49.47 (минимум 6 апреля) в свою очередь откроет дорогу на $48.11 (минимум 2 апреля) и $47.05 (минимум 1 апреля).



ЕВРО - Во вторник евро восстановился из района 3-месячного минимума против доллара США после того, как Греция предприняла шаги в направлении реализации согласованных ранее с кредиторами мер, являющихся необходимым условием предоставления стране финансовой помощи.

Между тем, резкие колебания EUR/GBP после протоколов МРС Банка Англии также могут оказать влияние на динамику валютной пары.


EUR/USD восстанавливается. Сопротивления остаются в районах $1.0970 (максимум вторника) и $1.1040. Ранее единая валюта протестировала поддержку в районе $1.0810. Ее преодоление ускорит снижение евро, и целью станет область $1.0780.



ИЕНА - USD/JPY показал новые многонедельные максимумы выше Y124.00. Участники рынка проигнорировали протоколы Банка Японии и сосредоточились на комментариях представителя ФРС в адрес высокой вероятности повышения ставки в сентябре.

Тема Греции отошла на второй план, поэтому внимание рынка сейчас сосредоточено на предстоящем заседании ФРС. Однако, следует отметить, что Банк Японии на прошлой неделе пересмотрел прогноз по ВВП на 2015 год до 1.7% с 2%, а индекс потребительских цен с 2% до 1.9%.

Ожидается, что 17 августа мы увидим слабый отчет по ВВП за второй квартал. В результате поднимется волна спекуляций по поводу возможного смягчения монетарной политики где-то в сентябре-октябре.

Учитывая, что ФРС намерена повысить ставку уже в скором времени, курс USD/JPY во второй половине августа и первой половине сентября будет расти, так что есть смысл его покупать при снижениях.


USD/JPY откатился из района сессионных максимумов на Y124.45. Сопротивление находится вплоть до Y124.60. Ближайшей поддержкой теперь является область Y123.50. Далее поддержка находится в области Y123.00.



ФРАНК - Швейцарский франк укрепил свои позиции против доллара в рамках технической корекции. В целом же спрос на доллар сохраняется после того, как накануне представитель Федерального резерва отметил, что вероятность повышения ключевой процентной ставки в сентябре остается более 50%.

Несмотря на снижение во вторник, доллар в ближайшие недели возобновит рост на фоне ожиданий относительно неизбежности повышения процентных ставок ФРС до конца текущего года в случае продолжения восстановления роста крупнейшей мировой экономики.

Учитывая отсутствие важных экономических отчетов, участники рынка уже ожидают отчет по продажам жилья на вторичном рынке в среду. Аналитики прогнозируют, что в мае продажи выросли на 5.1% до 5.35 млн. против апрельского значения в 5.09 млн.


USD/CHF протестировал максимумы понедельника в области Chf0.9644/46 (ближайшее сопротивление) и отступил. Следующей целью роста является область Chf0.9680-Chf0.9720. Поддержка сейчас находится в районе Chf0.9560 (минимумы вторника) и Chf0.9520, а более важная - на Chf0.9420.



СТЕРЛИНГ - Фунт остается под давлением, несмотря на ослабление доллара, поскольку инвесторы продолжают переваривать последние отчеты по экономике Великобритании.

Так, в июне объем чистых заимствований госсектора составил £9.4 млрд, Это выше, чем ожидалось, но является минимальным уровнем с 2008 года и на £0.8 млрд ниже, чем в прошлом году. Снижение объясняется ростом налоговых поступлений.

Фунт взял тайм-аут после роста неделей ранее на фоне оптимистических комментариев Марка Карни. Впервые Карни акцентировал внимание на том, что ставки в стране могут быть повышены на закате текущего года. Поэтому у рынка есть основания спекулировать на тему протоколов, которые также могут оказаться оптимистичными и усилить рост стерлинга.


GBP/USD снижается. Ближайшая серьезная поддержка остается в районе $1.5550. Ключевая поддержка остается в области $1.5320. Ближайшее сопротивление находится на $1.5640 (линия сопротивления от 22 июня), затем - на $1.5710.



ЗОЛОТО - Золото во вторник торговалось в области 5-летнего минимума, демонстрируя негативную динамику 9-ю сессию подряд.

Драгоценный металл остается под давлением на фоне растущих спекуляций относительно того, что ФРС повысит ставку в сентябре.

Стоит отметить, что представители добывающего сектора по-прежнему снижались во вторник после того, как днем ранее акции одного из крупнейших золотодобытчиков Newmont Mining рухнули на 11% до 7-месячного минимума, бумаги Kinross Gold Corporation подешевели на 8% до исторического минимума, а котировки акций Freeport-McMoRan просели на 4%.


Золото консолидируется сейчас в районе $1,100, при этом поддержка отмечается на $1,073.30 (минимум 20 июля) и $1,045.20 (месячный минимум января 2010 года). Сопротивление находится на $1,131.70 (максимум 20 июля), затем - в районе $1,144.00 (максимум 17 июля) и $1,154.20 (максимум 15 июля).

 

НЕФТЬ - Нефть марки WTI упала в среду, при этом цены завершили торговую сессию ниже психологически важного уровня $50 впервые с апреля после того, как отчет министерства топлива США показал, что на прошлой неделе запасы нефти неожиданно выросли.

В то же время данные показали, что запасы бензина сократились.

Так, согласно статистике, запасы нефти выросли на 2.5 млн. баррелей, в то время как аналитики прогнозировали сокращение на 1.9 млн. баррелей.

Днем ранее Американский Институт Нефти сообщил, что коммерческие запасы нефти на прошлой неделе выросли на 2.3 млн. баррелей.


Нефть протестировала $49.00. С технической точки зрения взятие $49.47 (минимум 6 апреля) открывает дорогу на $48.10 (минимум 2 апреля) и $47.05 (минимум 1 апреля). Ближайшее сопротивление находится на $52.54 (пик 16 июля), на $53.94 (максимум 15 июля) и $54.35 (пик 10 июля).



ЕВРО - Евро торгуется выше отметки 1.0900, поскольку рынки ждут результатов голосования в Греции и отчеты по экономике США. Ослабление евро также было вызвано снижением кросс-курса EUR/GBP, который отреагировал на вышедшие ранее протоколы Банка Англии.

Напомним,что сегодня Греция голосует за реформы, одобренные кредиторами, а также будут опубликованы данные по продажам существующего жилья в США.


EUR/USD корректируется после того, как курс протестировал вчерашние максимумы на $1.0970 (ближайшее сопротивление). Выше сопротивление находится на $1.1040. Поддержка расположена на $1.0920, ниже - в районе вчерашних минимумов на $1.0810. Ее преодоление ускорит снижение евро, и целью станет область $1.0780.



ИЕНА - Курс USD/JPY остается в привычном диапазоне в районе 123.70, поскольку доллар не смог удержать утренние достижения. Важных экономических отчетов пока не предвидится.

Поддержку иене оказывает некоторая неясность в преддверии голосования в Греции по поводу реформ, ранее одобренных греческим правительством. Также рынки продолжают анализировать “ястребиные” комментарии главы Банка Японии Курода, которые оказали японской валюте заметную поддержку.

Правительство Японии понизило прогноз по инфляции:

-прогноз по потребительской инфляции на 2015 год понижен до 0.6% против 1.4% ранее;

-прогноз на 2016 год понижен до 1.6% против 1.8% ранее.


USD/JPY торгуется сдержанно, при этом сопротивление остается в районе вчерашних максимумов на Y124.45. Сопротивление находится вплоть до Y124.60. Ближайшей поддержкой теперь является область Y123.50 (ближайшая поддержка). Далее поддержка находится в области Y123.00.



ФРАНК - Швейцарский франк слегка укрепился против американской валюты на фоне общего ослабления доллара.

Отсутствие важной макроэкономической статистики вывело на первый план спекуляции на тему дифференциалов процентных ставок.

Временную поддержку доллару оказал отчет Национальной Ассоциации Риэлтеров, который засвидетельствовал рост продаж на вторичном рынке на 3.2% в июне (максимум с февраля 2007 года).


USD/CHF продолжает восстановление после снижения к Chf0.9560 (промежуточная поддержка). Ниже поддержка находится в районе Chf0.9520, а более важная - на Chf0.9420 (максимумы 10 июля). Сопротивление - в зоне Chf0.9644/46 (максимумы вторника), выше - область Chf0.9680-Chf0.9720.



СТЕРЛИНГ - Фунт прибавил после оптимистичных комментариев члена Комитета по монетарной политике Банка Англии Майлза. В частности, Майлз отметил, что повышение ставок будет осуществляться постепенно, а инфляция в Великобритании к концу года может вернуться к целевым уровням.

В Великобритании протоколы последнего заседания Банка Англии показали, что члены МРС единогласно проголосовали за то, чтобы оставить процентные ставки неизменными. Более того, банкиры разделились относительно вопроса влияния уровня зарплат на инфляционную составляющую, а также отметили, что сильный фунт может произвести обратный эффект на экономику.


GBP/USD показал сессионные максимумы на $1.5646 и отступил. Ближайшая серьезная поддержка остается в районе $1.5540. Ключевая поддержка остается в области $1.5320. Преодоление $1.5672 (максимум 17 июля) откроет дорогу на $1.5700 (психологически важный уровень) и далее - к $1.5734 (максимум 1 июля).



ЗОЛОТО - Золото остается под давлением, при этом в июле драгоценный металл подешевел на 6.9%.

От падения цен на золото страдают и представители добывающего сектора. В частности, с начала месяца акции Newmont Mining Corp. упали на 20%, акции Barrick Gold Corp. рухнули на 31% , а бумаги Agnico-Eagle Mines Ltd. потеряли примерно 17% в цене.


Золото консолидируется сейчас чуть ниже $1,100. С технической точки зрения ближайшая поддержка располагается на $1,073.30 (минимум 20 июля) и в районе $1,045.20 (минимум января 2010). Ближайшее сопротивление находится на $1,131.70 (пик 20 июля), на $1,144.00 (максимум 17 июля) и в районе $1,154.20 (максимум 15 июля).

 

НЕФТЬ - марки WTI возобновила снижение после преодоления психологической отметки $50.00.
Основными причинами снижения цен на нефть остаются опасения в отношении роста объемов добычи нефти на фоне потенциального снижения спроса со стороны Китая.

Накануне Мировой Банк повысил свой прогноз по ценам на нефть на 2015 год до $57 за баррель с апрельского прогноза в $53 после того, как во втором квартале нефть выросла на 17%. Однако, банк ожидает, что в среднем цены будут на 39% ниже уровней 2014 года.
Также мировой Банк прогнозирует, что в 2016 году мировой спрос на нефть замедлится до 1.2 млн. баррелей в сутки или 1.3%.


С технической точки зрения нефть WTI потеряла в цене 1.65% до $48.38 представляются - $48.11 (минимум 2 апреля) и $47.05 (минимум 1 апреля).
С другой стороны, прохождение $52.54 (максимум 16 июля) вернет в фокус рынка $53.94 (максимум 15 июля) и $54.35 (максимум 10 июля).


ЕВРО - Единая валюта установила недельный максимум против доллара США выше отметки 1.1000 прежде, чем скорректировать свои достижения, однако пока сохраняет потенциал роста. Ранее поддержку евро оказали позитивные ожидания после голосования в парламента Греции. который одобрил новый пакет реформ. Также евро повышался, благодаря некоторому ослаблению доллара.

В 07:30 GMT Германия опубликует индекс деловой активности в производственном секторе Markit.

В 08:00 GMT выйдет индекс деловой активности в производственном секторе, а также индекс деловой активности в секторе услуг еврозоны от Markit.


EUR/USD восстановился из области сессионных минимумов на $1.0950. Ближайшее сопротивление остается в районе дневных максимумов на $1.1015, выше сопротивление находится на $1.1040. Поддержка расположена в районе минимумов этой недели на $1.0810.


ИЕНА - слегка восстановилась против доллара в четверг на фоне ослабления доллара против основных валют.

В Японии в мае дефицит торгового баланса сократился до ¥69 млрд, тогда как в апреле он составлял ¥217.2 млрд.

МВФ сообщил, что Японии сложно будет достичь 2% по инфляции:

-инфляция восстановится до 1.5% в среднесрочной перспективе, однако достижение 2%-й цели будет сложно;

-соотношение долговых рисков к ВВП достигнет 300% к 2030 году;

-Японии необходимо сокращать издержки.


USD/JPY стабилизировался. Ближайшей поддержкой теперь является область Y123.50 (ближайшая поддержка). Далее поддержка находится в области Y123.00. При этом сопротивление остается в районе максимумов 21 июля на Y124.45.



ФРАНК- Доллар получил поддержку во второй половине дня в четверг.

Опубликованная статистика показала, что на прошлой неделе количество американцев, которые впервые обратились за пособием по безработице, сократилось до 255K против прогноза 280K.

Отдельный отчет показал, что индекс ведущих экономических индикаторов в США в июне вырос на 0.6%, в то время как аналитики прогнозировали рост всего на 0.2%.

В 13:45 GMT будет опубликован индекс деловой активности в производственном секторе США от Markit.

В 14:00 GMT США представит данные по рынку жилья.


USD/CHF восстановился к Chf0.9580 из области дневных минимумов на Chf0.9520 (ближайшая поддержка). Ниже поддержка находится в районе Chf0.9420 (максимумы 10 июля). Сопротивление - в зоне Chf0.9630/50 (максимумы 21-22 июля), выше - в области Chf0.9680-Chf0.9720.



СТЕРЛИНГ - Фунт продолжает сдавать позиции. Накануне британская валюта снизилась после выхода слабых данных по розничным продажам. Данные вышли откровенно разочаровывающими. Они свели на нет ранее проведенные исследования Британского консорциума ритейлеров и Конфедерации британских промышленников.

В целом, новость не относится к разряду хороших, но тренд потребительских расходов пока остается растущим.

В самом деле, розничные продажи показали рост на 4% г/г, тогда как потребительское доверие находится на 15-летнем максимуме, реальные зарплаты выросли почти на 3% г/г, а занятость продолжает повышаться. Так что потребительским расходам пока ничего не угрожает.

Представитель Банка Англии МакКафферти вечером заявил, что стоит быть осторожными, чтобы повышение ставки не произошло слишком поздно:

-показатель средней недельной зарплаты в частном секторе - хороший инфляционный индикатор;

-общие доходы сильнее, чем прогнозировалось в мае;

-рост зарплат в частном секторе нельзя игнорировать;

-показатель делового доверия не подвергся влиянию кризиса в Греции;

-нельзя быть уверенным в правильном времени повышения ставок.


GBP/USD продолжает падать, установив сессионные минимумы на $1.5500. Ниже возможно тестирование $1.5450/20. Ключевая поддержка остается в области $1.5320. Сопротивление расположено на $1.5570 (часовые максимумы), выше - в области $1.5620 и $1.5670 (дневные максимумы).



ЗОЛОТО - Золото обновило многолетний минимум и остается под давлением после публикации слабых данных о состоянии производственной активности в Китае.

Аналитики отмечают, что 10 октября начинается индийский фестиваль, что приведет к росту спроса на драгоценный металл.


С технической точки зрения ближайшей целью снижения золота представляется область $1,050/55 (минимум января 2010 года), преодоление которой откроет дорогу к психологической отметке $1,000.00. Ближайшее сопротивление располагается на $1105 и $1110 Ключевым сопротивлением остается $1,130.00.

 

НЕФТЬ - оказалась под давлением в пятницу, поскольку падение на 20% от максимумов июня подтверждает тот факт, что рынок находится в нисходящем тренде.

В начале года цены на нефть росли на ожиданиях, что сокращение буровой активности и инвестиций сможет ребалансировать рынок, однако цены снова откатили на фоне спекуляций относительно перенасыщенности рынка.

В пятницу утром китайская статистика также усилила давление на котировки, поскольку показала снижение индекса деловой активности в производственном секторе до 48.2 пп в июле против 49.4 пп месяцем ранее. Это 15-месячный минимум и значительно хуже прогнозов аналитиков.


С технической точки зрения взятие $49.47 (минимум 6 апреля) открывает дорогу на $48.10 (минимум 2 апреля) и $47.05 (минимум 1 апреля). Ближайшее сопротивление находится на $52.54 (пик 16 июля), на $53.94 (максимум 15 июля) и $54.35 (пик 10 июля).



ЕВРО - продолжил наращивать потери. Единая валюта оказалась под давлением после отчета по деловой активности в Еврозоне. Вышедшие данные показали, что в июле индекс деловой активности в Еврозоне снизился до 52.2 с июньских 52.5. В то же время предварительные данные по индексу деловой активности в строительном секторе Германии показали падение до 51.5, тогда как в июне показатель составил 51.9.

Однако позже курс компенсировал часть снижения, поскольку доллар негативно отреагировал на слабый отчет по продажам жилья на первичном рынке.

Также в пятницу ЕС одобрил временную кредитную линию для Греции в объеме 7.16 млрд. евро ($7.77 млрд.), чтобы Афины смогли погасить долг перед ЕЦБ и МВФ в понедельник в размере €4.2 млрд. Согласно сообщениям, Греция выплатила в понедельник кредиторам €6.8 млрд.


С технической точки зрения EUR/USD отошел от сессионных минимумов на $1.0920 (промежуточная поддержка). Сопротивление остается в районе максимумов четверга на $1.1015, выше сопротивление находится на $1.1040. Поддержка расположена в районе минимумов этой недели на $1.0810.



ИЕНА - в пятницу незначительно подешевела, благодаря повышенному интересу на покупку доллара. Слабые данные по деловой активности в Китае, которые вышли утром, побудили инвесторов предпочесть американскую валюту более рисковым активам.

Во второй половине дня иена выросла после того, как опубликованные данные показали, что продажи жилья в новостройках упали на 6.8% до 7-месячного минимумам. Продажи сократились на 6.8% до 482,000 г/г (минимум с ноября).

В целом, курс не вышел за рамки недельного диапазона.


С технической точки зрения USD/JPY стабилизировался в середине 3-дневного диапазона. Ближайшей поддержкой теперь является область Y123.50 (ближайшая поддержка). Далее поддержка находится в области Y123.00. При этом сопротивление остается в районе максимумов 21 июля на Y124.45.



ФРАНК - завершил пятницу в районе недельного максимума, несмотря на то, что официальные данные США падение продаж жилья в новостройках на 6.8% до 7-месячного минимума. Продажи сократились на 6.8% до 482,000 г/г (минимум с ноября). Слабые предварительные оценки деловой активности в странах ЕС спровоцировали новые продажи франка.

В пятницу Федеральный Резерв опубликовал экономические прогнозы:

- в 2015 году ожидается рост ВВП на уровне 2.31%;

- в 2016 году рост ВВП ожидается на уровне 2.38%.

Переговоры с Грецией относительно нового транша помощи были отложены.


С технической точки зрения USD/CHF торгуется чуть ниже Chf0.9600. Ближайшая поддержка находится в области дневных минимумов четверга Chf0.9520. Ниже поддержка находится в районе Chf0.9420 (максимумы 10 июля). Сопротивление - в зоне Chf0.9630/50 (максимумы 21-22 июля), выше - в области Chf0.9680-Chf0.9720.



СТЕРЛИНГ - в пятницу показал минимумы на 1.5465 (недельный минимум), однако к закрытию смог восстановиться к 1.5500. Правда, утром курс даже смог превысить отметку 1.5500, несмотря на укрепление доллара. Это объясняется тем, что инвесторы фиксировали прибыль от ранее произошедшего падения фунта. Однако рост стерлинга не был продолжительным, поскольку вышедшие в четверг данные по розничным продажам продолжат оказывать давление.


С технической точки зрения GBP/USD протестировал канальную линию поддержки от 13 июля на $1.5470 и сейчас восстанавливается. Ключевая поддержка остается в области $1.5320. Сопротивление расположено на $1.5520, выше - в зоне $1.5570 (часовые максимумы четверга), выше - в области $1.5620.



ЗОЛОТО - в пятницу протестировало новые 5-летние минимумы в районе 1067.75, поскольку укрепление курса доллара продолжает оказывать сдерживающее действие на драгоценный металл.

Вышедшие данные по продажам жилья в новостройках США оказались слабее прогнозов и не смгли усилить спекуляции относительно того, что ФРС готов перейти к повышению процентных ставок в сентябре. Соответственно, цены на золото немного отыграли снижение, но не смогли преодолеть отметку $1100.00


С технической точки зрения ближайшая поддержка располагается на $1073.30 (минимум 20 июля) и в районе $1045.20 (минимум января 2010). Ближайшее сопротивление находится на $1131.70 (пик 20 июля), на $1144.00 (максимум 17 июля) и в районе $1154.20 (максимум 15 июля).

 

НЕФТЬ - марки WTI возобновила снижение, потеряв в понедельник более 2%, достигнув минимума с марта текущего года в области $47.05 за баррель. В настоящее время давление на цену “черного золота” сохраняется.

Основными причинами снижения цен на нефть остаются опасения в отношении роста объемов добычи нефти на фоне потенциального снижения спроса со стороны Китая.


С технической точки зрения ближайший уровень поддержки располагается на $47.05 (минимум 1 апреля), преодоление которого откроет дорогу в район $45.
С другой стороны, прохождение $52.54 (максимум 16 июля) вернет в фокус рынка $53.94 (максимум 15 июля) и $54.35 (максимум 10 июля).



ЕВРО - Единая валюта растеряла часть своих достижений и снизилась в район 1.1065.

Накануне поддержку курсу наряду со стремлением к минимизации рисков, связанную с возобновлением падения китайского фондового рынка, оказали позитивные экономические данные из Европы. Евро вырос на 1.2% против доллара США в понедельник после того, как ключевой отчет по деловому оптимизму Германии превысил прогнозы аналитиков и показал, что во втором квартале темпы роста экономики страны, вероятно, выросли.

Так, немецкий индекс делового оптимизма от института IFO вырос в июле до 108.0 пп, превысив ожидания аналитиков в 107.2 пп.

Вышедшие чуть позже данные показали рост денежного агрегата М3 в Еврозоне на 5.1% во втором квартале и увеличение частных займов на 0.6% за тот же период..


EUR/USD корректируется после тестирования сопротивления в районе $1.1120. Преодоление данного уровня откроет дорогу к $1.1200/15, в то время как поддержка отмечается на $1.1000 и $1.0963 (76.4% роста с мая по июнь). В случае прохождения $1.0931 (минимум 24 июля) откроется дорога на $1.0892 (минимум 22 июля), затем - на $1.0812 (минимум 21 июля).



ИЕНА - возобновила снижение против доллара.

Представитель Банка Японии Накасо заявил, что негативный эффект от цен на нефть на потребительскую инфляцию достигнет пика в июле-сентябре:

-реальный рост зарплат поддержит расходы население;

-потребительское доверие продолжает восстанавливаться.

Во вторник Япония обнародует данные по розничной торговли в 23:50 GMT.


USD/JPY восстановилась из области Y123.00/10 (ближайшая поддержка). Далее поддержка находится в области Y123.00. Ближайшее сопротивление - в области часовых максимумов 24 июля на Y123.80, выше - в районе максимумов 21 июля на Y124.45.



ФРАНК- Доллар несколько откатился от достигнутого ранее двухнедельного минимума против корзины 6 основных валют на фоне роста спроса на безопасные активы, спровоцированного обвалом китайского рынка, в результате чего поддержку получили иена и европейские валюты. Наряду со стремлением к минимизации рисков дополнительную поддержку евро оказали позитивные экономические данные из Европы.

Следует отметить, что ближайшие перспективы доллара могут определиться уже в ближайшую среду. В последнее время активизировались спекуляции относительно того, что ФРС действительно обеспокоен продолжающимся укреплением доллара. В связи с этим последовательно “ястребиные” настроения ФРС не должны никого удивить. Но, если укрепление доллара вызовет обеспокоенность и на официальном уровне, то заявление ФРС, которое прозвучит в среду, может положить конец ожиданиям роста ставок в сентябре.

В 14:00 GMT инвесторы будут анализировать данные по потребительскому доверию США за июль


USD/CHF восстановился к Chf0.9640 из области дневных минимумов на Chf0.960 (ближайшая поддержка). Ниже поддержка находится в районе Chf0.9420 (максимумы 10 июля). Сопротивление - в зоне Chf0.9630/50 (максимумы 21-22 июля), выше - в области Chf0.9680-Chf0.9720.



СТЕРЛИНГ - Фунт продолжает сдавать позиции. Фунт откатил от недавних минимумов в районе 1.5480. Ранее фунт упал после двух неудачных тестирований сопротивления в области 1.5670. Курс снижался, несмотря на “ястребиные” заявления Карни и других представителей Комитета по монетарной политике Банка Англии.
Следующей важной новостью по Великобритании будет отчет по ВВП за второй квартал, который ожидается уже во вторник. Согласно прогнозам, экономика Британии выросла на 0.7% кв/кв и на 2.6% г/г.


GBP/USD торгуется в районе $1.5540. Промежуточная поддержка находится в области $1.5460 (минимумы 24 июля и 61.8% Фибо роста с $1.5170 до $1.5930). Сопротивление расположено на $1.5640/70 (канальная линия сопротивления от 22 июня и недавние максимумы соответственно).



ЗОЛОТО - стабилизировалось.

Тем временем, HSBC снизил прогноз средней цены металла на 2015 год до $1,160 против $1,234 за тройскую унцию, а на 2016 до $1,205 против $1,275. Стратеги HSBC отмечают, что недавнее падение цен на золото стало отражением "движения ФРС к повышению ставки и связанным с этом укреплением доллара, низкой глобальной инфляцией и слабым физическим спросом на драгоценный металл со стороны Китая и Индии."


С технической точки зрения ближайшая поддержка располагается на $1073.30 (минимум 20 июля) и в районе $1045.20 (минимум января 2010). В более отдаленной перспективе целью снижения золота представляется область $1,050/55 (минимум января 2010 года), преодоление которой откроет дорогу к психологической отметке $1,000.00. Ближайшее сопротивление находится на $1131.70 (пик 20 июля), на $1144.00 (максимум 17 июля) и в районе $1154.20 (максимум 15 июля).